13 сентября 2007

Афоризм дня

«Кто живет надеждой, рискует умереть голодной смертью». Бенджамин Франклин

С Е Г О Д Н Я

США

• В 16:30 МСК публикуются обращения за пособием по безработице за неделю. Прогноз: 325000. Предыдущее значение: 318000.
• В 16:30 МСК публикуется общее число безработных (млн.). Прогноз: 2,59. Предыдущее значение: 2,598.
• В 22:00 МСК публикуется исполнение федерального бюджета (млрд. $) за август. Прогноз: -77,00. Предыдущее значение: -64,72.

ЕВРОЗОНА

• В 10:45 МСК публикуются потребительские цены во Франции (оконч., мес./мес.) за август. Прогноз: 0,30%. Предыдущее значение: -0,30%.
• В 10:45 МСК публикуются потребительские цены во Франции (оконч., год/год) за август. Прогноз: 1,20%. Предыдущее значение: 1,20%.
• В 10:45 МСК публикуется занятость во Франции (пересмотр.) за 2 квартал. Прогноз: н/д. Предыдущее значение: 0,80%.

ДРУГИЕ СТРАНЫ

• Сегодня не ожидается выход важных статистических данных.

Прогноз: Сегодня на российском рынке возможно небольшое падение.

Российский фондовый рынок

В среду российский рынок открылся ростом на фоне подъема накануне рынков США, однако затем стал плавно сползать вниз вслед за снижающимися фьючерсами на американские индексы. А информация о том, что Президент РФ принял отставку Правительства добила рынок. Во вторник американские площадки прибавили в пределах полутора процентов на фоне позитивной статистики по розничным продажам в США. Однако, в последнее время российский рынок действует «на опережение», отыгрывая все спады и взлеты американского рынка заранее. А потому спустя некоторое время уже нашлись аргументы в пользу снижения. Первым аргументом стала негативная динамика фьючерсов на американские индексы. Затем подключились и европейские рынки, снижающиеся на фоне слабого корпоративного фона со стороны, как европейских компаний, так и американских. Решение ОПЕК увеличить квоты на 500 тыс. баррелей рынком нефти было воспринято нейтрально, и рост был продолжен, поскольку данное увеличение является несущественным и кардинально расклад сил между предложением и спросом не меняет. Поводом резко «пролиться» вниз после обеда стало появление информации о том, что Президент РФ принял отставку Правительства. А, как известно, на любые признаки возможной политической нестабильности в стране фондовые рынки реагируют снижением, и данный случай не стал исключением. В итоге акции Лукойла потеряли 0,89% несмотря на вышедшую сильную отчетность компании за 2 квартал и 1 полугодие 2007 г в соответствии со стандартами GAAP. Чистая прибыль ЛУКОЙЛа во 2 квартале 2007 года составила $2,52 млрд., что на 8,4% больше по сравнению со 2 кв. 2006 г. и на 93,8% больше по сравнению с 1 кварталом 2006 года. Такие результаты не оказали поддержки бумаге поскольку уже были заложены рынком в текущие котировки. Акции Газпрома снизились на 0,45%. Акции Норникеля потеряли 0,87%, продажи подогревались также снижением цен на медь на торгах в Лондоне. Акции Сбербанка упали на 0,76%. Энергетика – отдельная тема. Акции данного сектора в лице РАО ЕЭС не перестают опровергать возгласы акционеров «Куда уж ниже!». По итогу сессии цена прорвала психологический уровень 30 рублей и снизилась на 2,68%. «Префы» потеряли 3,73%. Акции ТГК-5 обвалились на 8,87%. После того как инвесторы получили на свои счета депо акции выделенной генкомпании, они бросились их продавать, опасаясь, что выделенная «дочка» повторит судьбу «материнской» компании. В итоге, это привело к тому, что акции ТГК-5 повторили «судьбу» РАО, но гораздо быстрее – почти за один день. По итогу дня индекс РТС закрылся чуть ниже уровня 1900 пунктов. Чувствуется желание индекса возобновить снижение. Политические события России, случившиеся в среду, могут еще пару дней негативно отыгрываться рынком. Хотя, дальнейшее поведение рынков, конечно же, в большей степени будет зависеть от решения ФРС. Рынки США, кстати сказать, открылись умеренным минусом на фоне слабых прогнозов прибылей на третий квартал некоторых американских компаний. В итоге, в четверг российский рынок имеет высокие шансы продолжить снижение.

Российские голубые фишки (Сравнительная доходность).

Американский фондовый рынок

Американские площадки после рывка вверх во вторник, в среду предпочли взять паузу. Снижение носило очень сдержанный характер. Одним из факторов - был корпоратив. Несколько разочаровавший прогноз производителя чипов Texas Instruments отразился на динамике технологического сектора. Texas Instruments, опубликовала прогноз прибылей на третий квартал, совпавший с ожиданиями рынка, но поскольку многие тешили себя надеждами относительно повышения целевых уровней финансовых показателей - рынок негативно отреагировал на эти новости. Котировки голубой фишки IBM снизились на 1,15%. Новостной фон дополнялся опубликованным прессой интервью с министром финансов США Генри Полсоном, в котором он выразил точку зрения о том, что кризис доверия на кредитных рынках продлится дольше, чем предыдущие финансовые потрясения последних двух десятилетий. Давление на рынок продолжает оказывать растущая цена на нефть. Цены не нефть продолжают двигаться безостановочно вверх, продолжая взятый в начале недели курс на исторические максимумы. Сначала участники рынка ожидали решение ОПЕК по поводу увеличения добычи, а вчера (в среду) произошел новый скачок цен после обнародования американским министерством энергетики данных о снижении запасов нефти в США. Запасы нефти в США за прошедшую неделю снизились значительно больше, чем ожидалось. Тем не менее, в мире продолжает сохраняться высокое напряжение на финансовых рынках. Несмотря на то, что по прогнозам ведущих аналитиков, ФРС понизит ставку межбанковского кредитования 18 сентября, полной уверенности в этом у участников торгов пока нет. Опасения по поводу рецессии экономики США остаются.

Н О В О С Т И

Президент России принял отставку Правительства
Президент России Владимир Путин принял отставку Правительства РФ и попросил Михаила Фрадкова исполнять обязанности председателя Правительства вплоть до одобрения Госдумой кандидатуры нового премьера.

Рост ВВП РФ во II квартале составил 7,8%, в I полугодии – 7,9%
Рост реального объема ВВП РФ во II квартале 2007 года относительно II квартала 2006 года составил 7,8%, относительно I квартала 2007 года – 10,2%. Об этом говорится в сообщении Росстата. Объем ВВП России за II квартал 2007 года составил в текущих ценах 7647,5 млрд. руб. Реальный объем ВВП в I полугодии 2007 года увеличился относительно I полугодия 2006 года на 7,9% до 14213,7 млрд. руб.

ФАС РФ второй раз отказало Siemens в покупке Силовых машин
Федеральная антимонопольная служба РФ отказала немецкой Siemens в разрешении на покупку контрольной доли в российском производителе энергооборудования Силовые Машины. В случае реализации сделки совокупная доля немецкой компании на рынке энергетического оборудования в РФ составила бы около 50%, что позволило бы ей занять доминирующее положение рынке.

ЛУКОЙЛ демонстрирует рекордные финансовые результаты за второй квартал 2007 года
ОАО «ЛУКОЙЛ» публикует консолидированную финансовую отчетность за второй квартал и первое полугодие 2007 года, подготовленную в соответствии с общепринятыми принципами бухгалтерского учета США (US GAAP). Чистая прибыль Компании во втором квартале 2007 года составила 2517 млн. долл., что на 8,4% больше по сравнению со вторым кварталом 2006 года и на 93,8% больше по сравнению с первым кварталом 2007 года. Это является абсолютным рекордом за всю историю деятельности Компании, несмотря на менее благоприятную ценовую конъюнктуру. При этом чистая прибыль за первое полугодие 2007 года составила 3816 млн. долл., показатель EBITDA (прибыль до вычета процентов, налога на прибыль, износа и амортизации) - 6349 млн. долл., выручка от реализации составила 35 781 млн. долл., что на 7,7% больше по сравнению с первым полугодием 2006 года.

Чистый убыток Ситроникса по US GAAP в I полугодии составил $79,8 млн.
Чистый убыток ОАО «Ситроникс» по US GAAP в I полугодии 2007 года составил $79,8 млн. по сравнению с чистой прибылью $15,9 млн. в аналогичном периоде 2006 года. Об этом говорится в сообщении компании. Выручка составила $638,3 млн., что на 6,5% ниже прошлогоднего показателя в $681,7 млн. Показатель OIBDA в январе-июне 2007 года был отрицательным ($38,6 млн.), в январе-июне 2006 года - положительным ($70,3 млн.). Операционный убыток составил $65,7 млн. против прибыли в $47,7 млн.

Вымпелком создает CП GTel mobile вo Вьетнаме
Вымпелком объявил о создании во Вьетнаме совместного предприятия под названием GTel mobile с объемом инвестиций до $1 млрд., совершив первую сделку за пределами СНГ. Участниками СП будет компания, принадлежащая министерству общественной безопасности Вьетнама и американская компания Millennium Global Solutions. Подписанное принципиальное соглашение предполагает, что Вымпелком инвестирует до $1 млрд. в течение нескольких лет в развитие сети GSM и предоставит совместному предприятию техническую и операционную экспертизу.

Инвестпрограмма РАО «ЕЭС» может увеличиться на 15 млрд. долларов
РАО «ЕЭС России» намерено основательно пересмотреть свою инвестиционную программу. Председатель правления энергохолдинга поручил членам правления до конца года рассмотреть и утвердить планы по вводу новых и замене старых энергоблоков на период 2008—2012 годов. По данным РБК daily, в итоге инвестпрограмма увеличится более чем на 20%. Вместо запланированных до 2011 года 40 ГВт. генерирующих мощностей будет введено свыше 50 ГВт. По оценкам аналитиков, объем инвестиций в итоге вырастет на 15 млрд. долл.

У НОВАТЭКа меняются акционеры, реальные владельцы прежние
Крупнейший в России независимый газодобытчик НОВАТЭК в среду сообщил о ряде изменений в структуре акционерного капитала, но не раскрыл деталей. Из сообщения НОВАТЭКа следует, что ВЭБ продал принадлежавшие 5,61% акций, а компания Левит, подконтрольная основным владельцам Новатэка из числа физлиц (в том числе главе компании Леониду Михельсону), сократила свою долю в Новатэке до 7,31% с 26,66%. Неизвестное ООО Этана при этом купило 19,34% Новатэка.

Группа «ГАЗ» намерена выпускать в РФ 50 тыс. автомобилей Maxus в год
«Группа "ГАЗ"» планирует, что проектная мощность производства автомобилей Maxus на Горьковском автозаводе составит 50 тыс. автомобилей в год, говорится в сообщении группы. Согласно пресс-релизу, Maxus будут производиться в Нижнем Новгороде с начала 2009 года. В настоящее время легкие коммерческие автомобили Maxus производятся на британском предприятии LDV, принадлежащем «Группе "ГАЗ"». Продажи автомобилей Maxus в России начались в сентябре. В пресс-релизе отмечается, что на российский рынок поступает весь модельный ряд, производимый в Великобритании. Цена автомобиля на российском рынке ниже, чем в Великобритании.

Индекс ипотечного кредитования США вырос
Индекс подачи заявок на ипотечные кредиты в США вырос на прошлой неделе, сообщила Ассоциация ипотечных банков в среду. Индекс Mortgage Bankers Association за неделю до 7 сентября вырос с учетом сезонных колебаний на 5,5% до 657,4 пункта.

НЕФТЬ и ГАЗ. Цены на американскую легкую нефть обновили рекордный максимум
Цены не нефть продолжают двигаться безостановочно вверх, продолжая взятый в начале недели курс на исторические максимумы. Сначала участники рынка ожидали решение ОПЕК по поводу увеличения добычи, а вчера (в среду) произошел новый скачок цен после обнародования американским министерством энергетики данных о снижении запасов нефти в США. Запасы нефти в США за прошедшую неделю снизились значительно больше, чем ожидалось.