5 сентября 2007

Афоризм дня

«Если бы прошлое было единственным источником информации, самыми богатыми людьми стали бы библиотекари». Уоррен Баффет

С Е Г О Д Н Я

США

• Публикуются продажи машин (млн.) за август. Прогноз: 15,65. Предыдущее значение: 15,53.
• В 01:00 МСК публикуется доверие потребителей за неделю от ABC/WashP. Прогноз: -19,00. Предыдущее значение: -19,00.
• В 15:00 МСК публикуется индекс ипотеки за неделю. Прогноз: н/д. Предыдущее значение: 615,20.
• В 15:30 МСК публикуется число увольнений за август. Прогноз: н/д. Предыдущее значение: 42897.
• В 16:15 МСК публикуется число новых рабочих мест от ADP за август. Прогноз: 83000. Предыдущее значение: 48000.
• В 16:55 МСК публикуются розничные продажи за неделю (Redbook, мес./мес.). Прогноз: н/д. Предыдущее значение: -0,70%.
• В 16:55 МСК публикуются розничные продажи за неделю (Redbook, год/год). Прогноз: н/д. Предыдущее значение: 2,40%.
• В 18:00 МСК публикуется число домов, выставленных на продажу за июль. Прогноз: -2,00%. Предыдущее значение: 5,00%.
• В 18:30 МСК публикуются запасы нефти за неделю.

ЕВРОЗОНА

• В 12:00 МСК публикуется PMI сектора услуг за август. Прогноз: 57,90. Предыдущее значение: 58,30.
• В 13:00 МСК публикуются розничные продажи (мес./мес.) за июль. Прогноз: 0,30%. Предыдущее значение: 0,40%.
• В 13:00 МСК публикуются розничные продажи (год/год) за июль. Прогноз: 1,00%. Предыдущее значение: 0,90%.

ДРУГИЕ СТРАНЫ

• В 12:30 МСК публикуется PMI сектора услуг Великобритании за август. Прогноз: 56,50. Предыдущее значение: 57,00.

Прогноз: Сегодня на российском рынке возможен небольшой рост.

Российский фондовый рынок

Во вторник российский рынок открылся снижением по большинству наиболее ликвидных бумаг. В условиях внешнего «новостного вакуума» из-за выходных в понедельник в США рынки стали следовать за нисходящей динамикой фьючерсов на американские индексы. Несколько сдерживали утреннее снижение нефтяные котировки, которым пока удается держаться на достаточно высоких уровнях на опасениях возможного разрушительного влияния нового урагана «Феликс» на нефтяные месторождения в Мексиканском заливе. Хотя, конечно же, сейчас на нефть мало кто обращает внимания. Также некоторую поддержку рынку оказывало улучшение ситуации с ликвидностью, о чем свидетельствует увеличение объемов средств на корсчетах и депозитах в ЦБ РФ. Однако в пользу продаж указывали европейские индексы, демонстрирующие снижение в переделах полупроцентного минуса. Давление оказывали и технические факторы – индекс с открытия оттолкнулся от сопротивления на уровне 1925 пунктов. На таком бедном внешнем фоне российский рынок вяло сползал вниз, периодически совершая отскоки вверх. В итоге акции Лукойла снизились на 0,57%, акции Газпрома – на 0,72%. Сургутнефтегаз потерял 1,18%. Норникель, не испытывая поддержки со стороны падения цен на никель и медь внутри дня на торгах в Лондоне, снизился на 1,05%. Акции РАО ЕЭС открылись с большим разрывом вниз и к концу сессии потеряли 3,17%. Такое поведение акции связано с тем, что в понедельник состоялось закрытие реестра для составления списка акционеров, которые получат выделяемые ОГК-5 и ТГК-5. Т. о. цена акций теперь должна уменьшится на стоимость выделяемых компаний, а это примерно 5-6%. Однако, уже в ближайшее время покупки могут возвратиться в бумагу, поскольку первый этап реорганизации, по сути, пройден и теперь до лета следующего года инвесторам «не грозит ничего непонятного». На порядок лучше рынка смотрелись внутри дня акции Полюс Золото, демонстрирующие в моменте рост на 2,5%. Однако по итогу сессии бумага прибавила лишь 0,57%. Также уже не первый день лучше рынка смотрятся бумаги Ростелекома, выросшие по итогу дня на 0,64%. Ожидания рекордных финансовых показателей МТС, видимо, уже были заложены в котировки акции, а потому выход отчетности не оказал поддержки цене акции и по итогу дня бумаги МТС снизились на 1,32%. По итогу дня индекс РТС остановил свое снижение вблизи отметки 1900 пунктов по РТС. Как и ожидалось, снижение фьючерсов на американские индексы предвещали открытие рынков США в минусе, что под конец торгов внесло свою лепту в итог дня. Опубликованная статистика по индексу PMI производственного сектора США от ISM за август показала снижение данного индикатора незначительно ниже прогноза. Такие данные свидетельствуют о негативном, но не катастрофичном влиянии кризиса на кредитных рынках на активность во всем производственном секторе. Вполне, возможно, что такие результаты не помешают рынкам США вырасти во вторник и дать силы российскому рынку для повторного тестирования индексом РТС уровня 1925 пунктов уже в среду.

Российские голубые фишки (Сравнительная доходность).

Американский фондовый рынок

Фондовый рынок США вырос по итогам торгов вторника благодаря росту цен на нефть, поднявшему акции энергетических компаний. А также после прошедшего выходного дня инвесторы начали снова покупать акции технологических и финансовых компаний, которые, по их мнению, после последнего падения являются недооцененными, и не отражают текущие отчетности компаний. Акции Apple Inc. производителя смартфонов iPod выросли до максимума за последний месяц на ожиданиях, что продажи в этом квартале превысят прогнозы. Котировки бумаг выросли на 4,1%. Акции Apple выросли за две недели на 17% в ожидании того, что компания в скором времени представит новый продукт семейства iPod. Акции Exxon Mobil Corp. крупнейшей нефтяной компании США выросли, после того как цена на нефть взлетела на максимум четырех недель. Цена акций Exxon Mobil увеличилась за день на 1,8%, а бумаги Conoco Phillips подорожали на 1,9%. Бумаги банковского сектора значительно выросли по итогам торгов, причиной чему стало заявление главы Deutsche Bank Йозефа Акерманна, что есть признаки стабилизации на финансовых рынках. Акции Goldman Sachs Group подорожали на $4,79 - до трехнедельного максимума, Lehman Brothers - на $1,63.

Н О В О С Т И

ОАО «МТС» объявило финансовую отчетность по US GAAP за второй квартал 2007 г.
ОАО «МТС» объявило финансовые и операционные результаты за второй квартал 2007 года. Консолидированная выручка составила $1,969 млрд., превысив ожидания аналитиков ($1,831 млрд.). Консолидированный показатель OIBDA составил $1,019 млрд. (маржа OIBDA составила 51,7%). Консолидированная чистая прибыль составила $508 млн., также превысив ожидания ($456 млн.). Положительный чистый денежный поток компании составил $825 млн. в первом полугодии 2007 г.

Совет директоров РЖД принял решение о денежной оценке пакета акций ТрансКредитБанка, вносимого в уставный капитал РЖД
Совет директоров ОАО «РЖД» 31 августа 2007 г. принял решение о денежной оценке пакета акций ОАО «ТрансКредитБанк», вносимого в оплату дополнительных акций РЖД, определена также цена размещения дополнительных акций. Об этом говорится в сообщении банка. «Таким образом, проведены все предварительные корпоративные мероприятия, необходимые для принятия Правительством РФ решения о проведении эмиссии дополнительных акций РЖД, оплачиваемых акциями ТрансКредитБанка», - подчеркивается в сообщении. Напомним, что указ Президента РФ Владимира Путина от 15 февраля 2007 предполагает внесение в уставный капитал РЖД 75% акций ТрансКредитБанка, находящихся в федеральной собственности.

Чистая прибыль НЛМК по US GAAP выросла в первом полугодии 2007 г.
Чистая прибыль Новолипецкого металлургического комбината, рассчитанная в соответствии с US GAAP, выросла в первом полугодии 2007 года до $1,07 млрд. с $944 млн. годом ранее, сообщила компания во вторник. Выручка компании за отчетный период выросла до $3,61 млрд. с $2,54 млрд. годом ранее. За отчетный период НЛМК показал рост EBITDA до $1,57 млрд. с $990 млн. при росте рентабельности этого показателя до 44% с 39% за аналогичный период прошлого года. Чистая прибыль НЛМК во втором квартале выросла до $608,4 млн. с $456,6 млн. в первом квартале, выручка - до $1,86 млрд. c $1,75 млрд.

ВТБ планирует значительно сократить долю в EADS в ближайшие 2-3 месяца
ВТБ планирует значительно сократить свою долю в европейском аэрокосмическом концерне EADS в ближайшие 2-3 месяца. Об этом заявил глава ВТБ Андрей Костин. Как ранее говорил вице-президент ВТБ Николай Цехомский, банк не исключал возможности продажи в 2007 году пакета акций EADS. При этом ВТБ собирался продать акции EADS по цене не ниже цены приобретения данного пакета. ВТБ в 2006 году приобрел 5% акций EADS за 1 млрд. евро. Пакет, возможно, будет продаваться частями.

Выручка торговой сети Магнит (МСФО) выросла на 53% в 1 полугодии 2007 г.
Чистая выручка российской розничной сети «Магнит», рассчитанная по международным стандартам, выросла в первом полугодии 2007 года до $1,638 млрд. с $1,074 млрд. годом ранее, сообщила компания. Чистая прибыль компании повысилась за отчетный период до $37,88 млн. с $20,91 млн. Прибыль до вычета процентов, налогов, переоценки и амортизации EBITDA увеличилась до $82,95 млн. с $48,37 млн.

Газпром и Роснефть поделят башкирский ТЭК
Вернувшиеся в госсобственность компании башкирского ТЭК будут поделены между Роснефтью и Газпромом. Добывающая Башнефть, отойдет Газпрому, а перерабатывающие активы - ОАО Уфаоргсинтез, ОАО Новойл (Ново-Уфимский НПЗ), ОАО Уфанефтехим, ОАО Уфимский НПЗ, и сбытовой компании ОАО Башкирнефтепродукт - Роснефти.

Чистая прибыль Вимм-Билль-Данна по US GAAP выросла в первом полугодии 2007 г.
Чистая прибыль российского производителя соков и молочных продуктов Вимм-Билль-Данн, рассчитанная по стандартам US GAAP, выросла в первом полугодии 2007 года до $65,8 млн. с $46,7 млн. годом ранее, следует из сообщения компании. Чистая прибыль прогнозировалась на уровне $69. Выручка в январе-июне увеличилась до $1,148 млрд. с $817 млн., что выше прогноза ($1,142). Компания объяснила 40-процентный рост выручки увеличением продаж продуктов с высокой добавленной стоимостью. Показатель EBITDA компании повысился в первом полугодии до $147,2 млн. (прогноз $149) со $104,9 млн. Валовая прибыль - до $377,8 млн. с $253,9 млн.

ФАС оштрафовала ВымпелКом на 100 тыс. руб. за нарушение закона о конкуренции
Федеральная антимонопольная служба (ФАС) 3 сентября 2007 г. оштрафовала ОАО «Вымпел-Коммуникации» (ВымпелКом) на 100 тыс. руб. за нарушение закона «О защите конкуренции». Об этом говорится в сообщении ФАС. Напомним, что 8 августа 2007 года антимонопольная служба признала ВымпелКом нарушившим часть 1 статьи 14 закона «О защите конкуренции». Нарушение выразилось в осуществлении звонков абонентам конкурирующих сотовых операторов с предложением заключить договор на предоставление услуг связи.

Расходы на строительство в США ниже прогноза
Расходы на строительство в США снизились в августе 2007 года на 0,4% до $1,17 трлн. с учетом сезонных факторов. Ожидалось, что этот показатель останется без изменений.

НЕФТЬ и ГАЗ. Цены на нефть приблизились к максимуму четырех недель
Цены на нефть поддерживаются на высоком уровне на ожиданиях сокращения запасов топлива в США за неделю. Запасы бензина за неделю, завершившуюся 31 августа, уменьшились на 1,9 млн. баррелей, сырой нефти - на 1,55 млн. баррелей. Также влияние на рынок оказывает ожидание, что страны-члены ОПЕК на заседании 11 сентября примут решение о сохранении добычи нефти на текущем уровне. Страны-потребители нефти призывали ОПЕК повысить объем добычи, поскольку цены на «черное золото» в США движутся в сторону рекордного максимума на отметке $78,77 за баррель. Единственным членом Организации стран-экспортеров нефти, считающим увеличение поставок неизбежным, является Индонезия, на долю которой приходится минимальный объем производства среди членов ОПЕК.