Ежедневный аналитический обзор ИК Еврофинансы 17 октября 2013 г.
США.
Президент еще не подписал договоренность Конгресса, но биржи уже закрылись
ростом индексов, Dow Jones на 1,36, S&P на 1,38, NASDAQ на 1,2%. Обе Палаты
приняли документ, позволяющий правительству нормально функционировать до 15
января и осуществлять заимствования до 7 февраля. Конечно, решение по ситуации
является временным, после Нового года опять начнется спекулятивная волна
нагнетания дефолта, но это лучше, чем ничего, противостояние партий уже стоило
экономике до 24 млрд. долл.
14-я поправка к Конституции: «Законность
государственного долга Соединенных Штатов… не должна быть подвергнута сомнению
”.
Продолжается публикация корпоративных
отчетов, приведем выдержки из некоторых из них по показателю, наиболее
интересному для инвесторов - возрастанию прибыли на акцию. Так, BlackRock
(управление активами) показала рост квартальной прибыли на 15%, чему
способствовал высокий спрос со стороны розничных и институциональных клиентов,
прибыль на акцию возросла с 3,65 до 4,21 долл. Прибыль Pepsi на акцию составила
1,23 долл. (1,21 долл. годом ранее), компания подтвердила прогноз по темпам
роста годовой скорректированной прибыли на акцию в размере 7%. Bank of New York
Mellon (благодаря росту комиссионных доходов и высоких объемов торговли на
рынке Forex) получил 0,82 долл. на акцию (0,61 долл. годом ранее). У компании
Yahoo! чистая прибыль на одну акцию в третьем квартале снизилась с 2,64 до 0,28
долл., планируемая выручка в четвертом квартале ниже ожиданий рынков. Bank of
America снизил резервы на покрытие плохих кредитов, в результате прибыль банка
на акцию равна 0,20 долл.
Россия.
Рынок среды фиксировал прибыль последних дней, пока не появилась информация о
замене фигурантам по делу Кировлеса реального срока на условный, начался рост
котировок, приглушенный к концу сессии ожиданием решения в США, к завершению торгов ММВБ снизился на условную
величину в 0,01, РТС увеличился на 0,33%.
Минфин собирается инвестировать средства ФНБ
в определенные корпоративные ценные бумаги, в надежде на более высокий доход, но зато с сильным риском, предложение
находится на рассмотрении в ЦБ. С начала года доход от размещения ФНБ на
валютных счетах в ЦБ составил 0,5%, в ВЭБе около 4,7%, но индекс голубых фишек
ММВБ (топ 10) за этот же период и вовсе снизился на 12,4%. При том, что
правительство забирает с рынка накопительную пенсию, вливание средств ФНБ может
не дать желаемого эффекта в виде расширения инвестиций для рынка, как и
оказаться затратным для самого Минфина, не говоря уже о том, что принципиальной
целью создания ФНБ является софинансирование пенсионных накоплений граждан и
предотвращение дефицита ПФ.
ЦБ предложил вчера банкам однодневное
РЕПО в сумме 160 млрд. руб., спрос
намного превысил предложение и составил 302 млрд., кредит выдан в размере
лимита под 5,75%, ставка рынка 6,31%. Пенсионный фонд разместил на депозитах
3-х банков 18 млрд. руб., срок 49 дней, ставка размещения 6,26%. Минфин,
напротив, изымал ликвидность, размещает ОФЗ двух выпусков в общем объеме 35
млрд. руб. с погашением в августе 2023 и январе 2018 гг., 10-летние бумаги,
например, были размещены практически полностью (предложено 15, размещено 14,5
млрд.) с доходностью 7,49%, спрос на 5-летние составил 11,6 млрд. руб. при
предложении в 20 млрд., доходность 6,77%.
Из других новостей текущего характера
отметим, что инфляция с начала года равна 5%. Московская Биржа представит новый
для российского рынка инструмент - биржевой инвестиционный фонд на физическое
золото, активы фонда состоят из стандартных золотых слитков по 12 кг, размещенных на
отдельных счетах в лондонском хранилище банка Barclays.
Европа.
Торги среды завершились разнонаправлено, FTSE 100 =+0,34, DAX =+0,47, CAC 40
=-0,29%, волатильность сохранялась в связи с бюджетными проблемами США. Статистика
была в рамках прогнозов, так, уровень безработицы в Великобритании за месяц не
изменился и составил 7,7%, потребительские цены в еврозоне возросли на 0,5% за
месяц и на 1,1% в годовом выражении, профицит торгового баланса снизился с 18
до 7,1 млрд. евро.
Азия.
Больше других вчера снизились котировки акций материкового Китая, SSE в минусе
на значении 1,81%, и тому были свои причины. Так, JPMorgan рекомендовал своим
клиентам сократить инвестиции в китайские бумаги (сильнее других здесь
снизились котировки бумаг, связанных с создаваемой зоной свободной торговли в
Шанхае), кроме того, инвесторы в целом
проявляют осторожность перед публикацией в пятницу данных по ВВП Китая. Япония закрылась ростом индекса Nikkei на
0,18%, торги в Южной Корее и Гонконге в минусе, соответственно Kospi снизился
на 0,31, Hang Seng на 0,46%. Объем прямых иностранных инвестиций с начала года
в Китай увеличился на 6,2%, предыдущее
изменение 6,37%.
Золото.
Фьючерсы на золото утром вчера торговались по 1280,6, к 14.00 по 1280,80, утром сегодня по 1277,86 долл. за
унцию, цены снижаются в связи с временным прогрессом по бюджету в США.
Нефть.
Иранская делегация в Женеве заявила, что ее страна готова приостановить
обогащение урана до 20% при условии, что односторонние санкции США и ЕС будут
сняты, предложение обсуждается. Brent и Light утром шли по 109,26 и 101,28, к 14.00
по 109,53 и 101,56, сегодня с утра по 110,45 и 102,29 долл. за барр.
Статистика,
прогноз. Из наиболее значимой статистики ждем показатели текущего счета и
розничные продажи зоны евро (12.00), а также данные по строительству (13.00),
по США число первичных обращений за пособием по безработице (16.30), индекс
деловой активности в обрабатывающей промышленности ФРБ Филадельфии (18.00),
динамику запасов нефти за неделю (19.00). Фьючерсы на биржевые индексы США
сейчас торгуются разнонаправлено, Азия в плюсе, российские биржи вчера частично
фиксировали прибыль, поэтому сегодня попытаются наверстать отставание в росте.
