Bank of China: Стоимость "Русала" перед IPO – более $20 млрд
2010-01-01 16:45 noreply@blogger.com (BusinesStyle)
Один из крупнейших китайских банков Bank of China, являющийся также одним из организаторов IPO объединенной компании "Русал", оценил справедливую стоимость российской компании в 21,1-26,7 млрд долл.
Кроме того, Bank of China прогнозирует, что чистая прибыль "Русала" по итогам 2009г. может составить 505 млн долл. Свою оценку стоимости "Русала" сегодня обнародовал и австралийский банк Macquarie, передает Reuters.
Так, по мнению его аналитиков, сейчас российская компания стоит 21,3-25,9 млрд долл. Однако банк ожидает, что в текущем году "Русал" сократит убыток до уровня 2,2 млрд долл., а к прибыльности вернется только в 2010г. Всего в IPO участвуют 16 банков.
Ранее сегодня в СМИ появились неофициальные данные, согласно которым одними из ключевых инвесторов в ходе IPO "Русала" могут стать частная инвесткомпания Натаниэля Ротшильда (потомка всемирно известного рода Ротшильдов) и инвестиционный фонд китайско-малайского бизнесмена Роберта Куока. Также сообщается, что в размещении могут принять участие инвестфонды BlackRock и Paulson. Официальные представители российской компании подготовку к IPO не комментируют.
Напомним, что в середине декабря в азиатских СМИ появилась неофициальная информация о том, что "Русал" в ходе планируемого первичного размещения своих акций (IPO) не сможет продавать акции частным инвесторам, поскольку такие условия компании выставили гонконгские регуляторы.
При этом судьба IPO пока не ясна: сообщалось, что представители гонконгских финансовых регуляторов некоторое время назад встречались с представителями "Русала", однако удалось ли им достичь соглашения по условиям проведения первичного размещения - неизвестно.
В начале декабря помощник президента Аркадий Дворкович заявил, что Сбербанк и ВТБ планируют приобрести в общей сложности до 3% акций "Русала" в ходе его IPO. "Общий объем IPO "Русала" будет существенно меньше контрольного пакета акций. Участие Сбербанка и ВТБ будет небольшим. В любом случае речь идет о единичных процентных пунктах - в общей сложности до 3%", - сказал А.Дворкович.
Ранее российский министр финансов Алексей Кудрин, говоря об IPO алюминиевой компании, сообщал, что Внешэкономбанк купит 3% акций "Русала". "С учетом покупки ВЭБом пакет Олега Дерипаски будет обеспечивать контроль над "Русалом". 3% являются замыкающими, чтобы два акционера - О.Дерипаска и ВЭБ - имели контрольный пакет", - пояснял схему сделки А.Кудрин.
В настоящее время 53,8% акций компании владеет О.Дерипаска через подконтрольную ему En+ Group, 18,5% принадлежат группе ОНЭКСИМ Михаила Прохорова, 18% - акционерам группы СУАЛ и 9,7% - компании Glencore. В ходе первичного публичного размещения акционеры "Русала" намерены продать 10% акций компании.
Однако 7 декабря источник сообщил, что "Русал" не спешит провести IPO в текущем году, поскольку ситуация на алюминиевом рынке значительно улучшается, что способствует росту рыночной стоимости и цены акций компании. Вместе с тем "Русал" продолжает диалог с биржей и комитетом по листингу, которому нужно больше времени на изучение документов, предоставленных компанией, в связи с тем, что это первое российское IPO, которое может стать показательным примером для других компаний. В пресс-службе "Русала" от комментариев отказались. Напомним, "Русал" уже подал запрос о котировке его акций на фондовой бирже Euronext в Париже.
Как сообщалось ранее, согласно неофициальным данным, "Русал" планирует провести первичное размещение акций на бирже в Гонконге и вторичный листинг на Euronext в Париже и привлечь за счет выпуска средства в размере около 2 млрд долл.
Предполагается, что средства, привлеченные от IPO, будут направлены на сокращение долговой нагрузки "Русала". Общий долг алюминиевой компании составляет 16,8 млрд долл., из них около 7,4 млрд долл. - перед западными банками.
Ожидается, что ценовой диапазон IPO будет определен 20-22 января 2010г., а road-show начнется 12 января.
Оригинальная статья

Последние новости по теме "Михаил Прохоров":

Последние новости по теме "Сбербанк":

Другие новости экономики и финансов со словами РУСАЛ, ПЕРВИЧНОГО, АКЦИЙ, ПОСКОЛЬКУ, ОБЩЕЙ, ОБЩИЙ:

Государство начинает жестко регулировать цены на лекарства
2010-01-01 17:17 noreply@blogger.com (BusinesStyle)
МОСКВА, 31 дек - РИА Новости. Минздравсоцразвития РФ совместно с Федеральной службой по тарифам (ФСТ) с 2010 года вводят новую систему фиксирования цен на жизненно важные препараты (30% всего рынка), как на этапе выпуска, так и на этапе продажи, что позволит избежать необоснованного всплеска цен, например, во время эпидемии гриппа.
Осенью 2009 года Росздравнадзор зафиксировал значительный скачок цен на лекарства почти во всех регионах России. Проверки Минздравсоцразвития и Генпрокуратуры установили, что основной вклад в удорожание препаратов вносят посредники - дистрибьюторское звено. Для стабилизации ситуации Минздрав и ФСТ разработали специальные методики установления предельных цен производителей и предельных оптовых и розничных торговых надбавок по списку жизненно необходимых и важнейших лекарственных средств (ЖНВЛС).
Обновленный перечень с 2010 года буде включать 500 международных непатентованных наименований, это около пяти тысяч торговых наименований. В список входят препараты, которые оказывают существенное влияние на уровень заболеваемости и смертности в России. К ним, в частности, относятся сердечно-сосудистые, онкологические препараты, лекарства против ВИЧ/СПИДа и туберкулеза, а также противогриппозные препараты.
Цены производителей
До 1 апреля 2010 года все лекарства, которые вошли в перечень ЖНВЛС, должны быть зарегистрированы в Росздравнадзоре, а их цены опубликованы на сайте службы. После 1 апреля незарегистрированных лекарств в продаже быть не должно.
Для зарубежных и отечественных компаний процедура регистрации цен на лекарства будет различной. Так, например, предельные цены на отечественные препараты определяются путем сравнения заявленных производителями отпускных цен на лекарства с их фактической стоимостью.
Предельные цены на импортные лекарства определяются путем сравнения минимальной цены на данный препарат в стране-производителе, а также ее стоимостью в других государствах, со средневзвешенной ценой ввоза, предлагаемой дистрибьюторами.
Пересмотр предельной отпускной цены производителей будет происходить не чаще одного раза в год в срок до первого декабря.
В настоящее время действует порядок добровольного декларирования цен на лекарства, входящие в перечень ЖНВЛС. Однако производители не спешат регистрировать свои цены, эту процедуру прошли только 20% фармкомпаний, производящих соответствующие лекарства.
Оптом и в розницу
Согласно методике ФСТ, субъекты РФ будут устанавливать размер оптовых и розничных надбавок на основании отчетных данных о хозяйственной деятельности оптовых организаций и аптек. Предельные надбавки к ценам на ЖНВЛС планируется рассчитывать, исходя из возмещения оптовым организациям и аптекам затрат, связанных с закупкой, хранением и реализацией лекарств.
Кроме того, будет учтен объем прибыли, необходимый для обслуживания долгов.
Методика предполагает дифференциацию средневзвешенных оптовой и розничной надбавок, определенных исходя из фактических отпускных цен производителей ЖНВЛС, без учета налога на добавленную стоимость.
Ценовые группы для установления надбавок на лекарства: до 50 рублей включительно; свыше 50 рублей до 500 рублей включительно; свыше 500 рублей.
Закон - всему голова
Как ожидается, в весеннюю сессию депутаты рассмотрят внесенный правительством законопроект "Об обращении лекарственных средств", без которого механизмы регулирования работать в полную силу не смогут.
Документ предусматривает обязательную государственную регистрацию предельных отпускных цен производителей на препараты, включенные в перечень жизненно необходимых и важнейших лекарственных средств. Законопроектом также уточняются требования к маркировке лекарственных средств, закрепляется порядок разработки государственной фармакопеи, регулируется порядок ввоза-вывоза незарегистрированных средств.
Документом вводится мониторинг безопасности лекарственных препаратов, который, по мнению авторов законодательной инициативы, позволит предпринимать конкретные действия по защите от небезопасных лекарств, включая запрет таких лекарств и отмену их госрегистрации.
Также проектом закона "Об обращении лекарственных средств" разрешается продажа лекарств непосредственно в медицинских организациях, имеющих лицензию на фармацевтическую деятельность, в том случае, если в сельском поселении нет аптек.
Предполагается, что закон вступит в силу с 1 сентября 2010 года.
Оригинальная статья

Другие новости экономики и финансов со словами ПРЕПАРАТЫ, ЛЕКАРСТВА, ПРОИЗВОДИТЕЛЕЙ, НАДБАВОК, ЛЕКАРСТВЕННЫХ, ЖНВЛС:

Глава "Русала" может получить за успешное IPO акции на $75 млн
2010-01-01 19:21 noreply@blogger.com (BusinesStyle)
МОСКВА, 31 дек - РИА Новости. Генеральный директор ОК "Русал" Олег Дерипаска может получить в случае успешного проведения IPO алюминиевой компании бонус в размере 53,9 миллиона акций на сумму в 75 миллионов долларов при условии размещения акций по цене 10,8 доллара за штуку, говорится в материалах алюминиевой компании.
При этом ставиться условие, что Дерипаска не сможет продать эти акции в течение двух лет. Кроме того, гендиректор "Русала" получит ежегодный бонус в размере 2,5% от чистой прибыли компании.
В настоящее время базовая годовая зарплата Дерипаски составляет 10 миллионов долларов.
Вознаграждения получит также участвующий в процессе IPO менеджмент "Русала" в размере 15 миллионов долларов. При этом 60% будет выплачено в виде акций (с условием двухлетнего ограничения по их продаже), а 40% - в денежной форме. Бонус рассчитан из расчета цены предложения акций в 10,8 доллара за штуку.
Российский алюминиевый гигант "Русал" планирует привлечь 1,87-2,58 миллиарда долларов за счет первичного размещения акций на Гонконгской фондовой бирже в начале 2010 года.
Планируется разместить 1,6 миллиарда акций по цене 9,10-12,50 гонгконгского доллара за акцию. Листинг ценных бумаг намечен на 27 января.
С учетом утвержденного ценового диапазона акций стоимость компании "Русал" составит примерно 26 миллиардов долларов.
Совместными спонсорами и глобальными координаторами размещения выбраны BNP Paribas и Credit Suisse. Букраннеры - BofA-Merrill, BOC International, Nomura Holdings, Renassiance Capital, Сбербанк и ВТБ. Rothschild выступает финансовым консультантом.
Вырученные от IPO средства позволят компании обслуживать долг, который недавно был реструктурирован и сокращен до 14,9 миллиарда долларов. "Русал" также станет первой российской компанией с листингом в Гонконге.
Крупнейший в мире производитель алюминия планирует начать премаркетинг 5 января, а роуд-шоу - 11 января, цена размещения будет определена 21 января.
Объединенная компания "Русал" - один из лидеров мировой алюминиевой отрасли. На долю компании приходится около 11% мирового рынка алюминия и 13% рынка глинозема. В компании работают более 75 тысяч человек. "Русал" присутствует в 19 странах мира на пяти континентах.
Оригинальная статья

Последние новости по теме "Сбербанк":

Последние новости по теме "Гонконг":

РФ с 1 января вводит минимальную цену за пол-литра водки в 89 рублей
2010-01-01 20:51 noreply@blogger.com (BusinesStyle)
МОСКВА, 31 дек - РИА Новости. Россия в целях борьбы с нелегальным оборотом алкоголя в РФ вводит минимальную цену за бутылку водки объемом 0,5 литра в размере 89 рублей. Если бутылка другого объема, минимальную цену рассчитают пропорционально емкости. Соответствующий приказ был подписан Федеральной службой по регулированию алкогольного рынка (Росалкоогольрегулирование) и с 1 января 2010 года бутылка дешевле этой цены будет вне закона.
Таким образом, теперь потребитель сможет сделать осознанный выбор между легальным и нелегальным производителем. По словам экспертов, с учетом запланированного на 2010 год акциза на спирт, себестоимости бутылки, НДС и минимальных надбавок в рознице и опте цена бутылки водки, действительно, не превышает 89 рублей.
Введение минимальной цены - одна из первых мер, принятых правительственной комиссией по регулированию алкогольного рынка и направленная на борьбу с нелегальным рынком алкоголя в РФ. Остальные мероприятия в этом направлении, как пообещал первый вице-премьер РФ Виктор Зубков, будут реализованы до 1 июля 2010 года. В частности планируется лицензировать перевозки спирта, ввести единую ставку акциза на спирт с уплатой в момент отгрузки со спиртового завода, повысить административную и уголовную ответственности за производство нелегальной водки, ужесточить контроль за продажей алкоголя в торговых организациях.
Эксперты считают, что установление предела, ниже которого водка стоить не может, и ответственности за его несоблюдение даст возможность контролирующим органам предпринимать шаги в отношении магазинов, которые новые правила не соблюдают. Основной вопрос - наладить контроль за продажами водки в рознице на всей территории России, а не только в крупных городах.
Как отмечал Зубков, Росалкогольрегулирование проведет проверку всех оптовых складов на предмет наличия там продукции, не отвечающей новой норме. По его словам, ведомство с октября приостановило около 50 лицензий у производителей алкогольной продукции, еще около 10 лицензий в оптовом звене было изъято.
Между тем, представители крупных торговых сетей уверены, что установление ценового минимума на водку для всех игроков не скажется на их оборотах. Они отмечают, что нововведение будет способствовать упорядочению торговли водкой в несетевых магазинах. Ритейлеры также не исключают что спрос на подорожавшую водку будет замещен другими алкогольными напитками, в том числе вином и пивом.
Оригинальная статья

Другие новости экономики и финансов со словами НЕЛЕГАЛЬНЫМ, АЛКОГОЛЯ, ВОДКИ, РЕГУЛИРОВАНИЮ, АЛКОГОЛЬНОГО, СПИРТ: