Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

FOREX: от азов к реальным счетам.

Рассылка закрыта

При закрытии подписчики были переданы в рассылку "Еженедельный обзор рынка forex и торговые рекомендации" на которую и рекомендуем вам подписаться.

Вы можете найти рассылки сходной тематики в Каталоге рассылок.

←   Декабрь 2005   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
Автор
maxlav

Статистика

11.378 подписчиков
-1 за неделю
←   Все выпуски   →

FOREX: от азов к реальным счетам. вып 7


Информационный Канал Subscribe.Ru

FOREX:

от азов к реальным счетам
Главная     Начинающим о FOREX      Фундаментальный анализ    

Технический анализ     Ссылки    

Обзор дилинговых центров     Рекомендуемая литература    


Получи все материалы по FOREX бесплатно, а оплати потом.

Выпуск 7.

Вы можете быть свободным человеком. Вы можете жить и работать в любой точке мира. Вы можете освободить себя от рутины и ни перед кем не отчитываться.
Такова жизнь успешного игрока.
Многие стремятся к этому, но немногие достигают цели.


Уважаемые подписчики.
Многие из Вас спрашивают - как начать работать на FOREX, стоит ли этим заниматься и реально ли получить прибыль ?
 Скажу следующее: каждое дело, начинаемое Вами на протяжение Вашей жизни, поначалу не имело успеха. Вы набирались опыта, вникали в разные мелочи и тонкости предстоящей работы, учились чувствовать, как следует поступать в этой или другой ситуации.
Так же и с FOREX.
Первое: откройте учебный ( демо) -счет в одном из дилинговых центров, загрузите с этого сайта последнюю версию терминала MetaTrader. И досконально изучите особенности работы с этой программой, как открывать и закрывать позиции и т.д. То есть изучите техническую часть. Тем более, что это учебный счет и Ваши деньги здесь не тратятся.

Второе: изучите литературу в данной последовательности :
1)А.Элдер. Как играть и выигрывать на бирже,
2) Э.Найман.Малая энциклопедия трейдера,
3) Д.Швагер.Технический анализ.Полный курс,
4) С.Акелис.Технический анализ от А до Я,
5)С.Нисон.Японские свечи.Графический анализ финансовых рынков,
6) Э.Найман.Мастер-трейдинг.Секретные материалы,
7) Г.Нили.Мастерство анализа волн Эллиотта,
8) Д.Мерфи.Технический анализ фьючерсных рынков,
9) С.Нисон.За гранью японских свечей,
10) В.Лиховидов. Фундаментальный анализ мировых валютных рынков.

Третье: установите программу тех. анализа Omega Prosuite 2000i и изучите ее возможности и порядок работы . Подключите Omega Prosuite 2000i к источнику котировок QuoteRoom. Установите программу Advanced GET RT For TS2000i v1.2 Build 200, которая является надстройкой программы Omega Prosuite 2000i и изучите порядок подключения к котировкам и анализа рынков в этой программе . Изучите Тактику Адверса. Соединив понравившиеся лично Вам индикаторы программы Advanced GET RT For TS2000i v1.2 Build 200 с Тактикой Адверса, Вы получите отличную прибыльную систему игры на любом трендовом рынке. И этот рынок не обязательно Forex...

Проделав такую, в общем то, не простую работу, Вы уже будете далеко не новичек в этом рынке, Вы сможете не только разобраться в особенностях любого графика, но и будете способны "чувствовать" рынок. Это как езда на велосипеде. Один раз научившись, Вы уже не будете падать на нем всю оставшуюся жизнь. Но объяснить другому - как Вы ездите на нем, Вы внятно не сможете.
Желаю всем успеха.

Расчет прибылей и убытков. Банковский интерес

Расчет прибылей и убытков
Прибыль любой торговой сделки всегда рассчитывается как разница между ценой покупки и ценой продажи. Например, если вы купили телевизор и затем продали его по большей цене, то ваша прибыль ? разница между ценой продажи и ценой покупки. Точно так же вычисляются и прибыли/потери (profit/loss) при операциях с валютой.
Прибыль/потери = (цена Продажи - цена Покупки) х Размер лота х Количество лотов - Комиссионные х Количество лотов ? Банковский интерес

При использовании этой формулы следует помнить несколько правил.
? Цена продажи и цена покупки не зависят от того, как проводилась операция: сначала покупка, а затем продажа или наоборот:
? В качестве цены всегда используется прямая котировка. Для стерлинга цена продажи и покупки ? это соответствующие котировки стерлинга, так как у него прямая котировка. Для франка и иены цена продажи и покупки ? обратные величины к их котировкам, так как для этих валют применяется обратная котировка, а нам нужно перевести в прямую котировку. То есть для иены и франка формула будет выглядеть так:
Прибыль/потери = (1/цена продажи - i/цена покупки)х Размер лота х Количество лотов - Комиссионные х Количество лотов ? Банковский ннтерес
? Все величины в формулах складываются арифметически, т.е. с учетом знаков. Так, если у нас имеется прибыль от операции, то после расчетов мы получим положительный результат: если же у нас потери, то мы получим отрицательный результат.
? Результат расчетов всегда будет выражаться в долларах, независимо от того, с какой валютой вы работали и какую совершали операцию. Например, ?физическая? размерность для котировки стерлинга, в отличие от обозначения курса валюты, равна USD/STG, а размер лота измеряется в STG, поэтому (USD/STG) х STG = USD.

Комиссионные и банковский интерес мы рассмотрим позже .
Теперь мы можем рассчитать результат любой нашей операции. Для начала рассчитаем стоимость одного пункта для каждой валюты. Поскольку для стерлинга используется прямая котировка, то при любом курсе стоимость пункта у него будет одна и та же: $6.25. Для остальных валют, у которых используются обратные котировки, стоимость пункта зависит от текущего курса.

Для стерлинга получаем:
$6.25 = (1.5001-1.5000) х 62 500 STG x 1 лот

Для швейцарского франка:
$8.98 = (1/1,1800-1/1.1801) х 125 000 CHF x 1 лот
$7.75= (1/1,2700-1/1.2701)х 125 000 CHF x 1 лот

Для японской иены:
$11.56 - (1/104,00-1/104.01) x 12 500 000 JPY x 1 лот $9.62 = (1/114,00-1/114.01) x 12 500 000 JPY x 1 лот

Таким образом видно, что разные валюты имеют и разную стоимость пункта. Самая дорогая валюта ? японская йена, затем идут франк и стерлинг.
Так как средние дневные колебания курсов валют имеют величину порядка 100 пунктов, то можно сосчитать, что в течение дня существует возможность на одном лоте ($1 000 ? $2 000 страховой депозит) получить прибыль от $500 до $1 000.
Отметим, что работа с более дорогой валютой позволяет получать большую прибыль, но может привести и к большим потерям. Поэтому рекомендуют начинать работать с самой дешевой валютой, что позволит минимизировать возможные утраты. По мере приобретения опыта можно переходить на более дорогие валюты. Самая дорогая валюта ? иена опасна не только величиной возможных потерь, но и тем, что она существенно отличается от европейских валют. По-видимому, здесь сказывается отличный от европейского особый азиатский менталитет. И вообще, ?Восток ? дело тонкое?.

Margin call
Страховой депозит при открытии позиции используется как залог, при этом фирма, предоставляющая услуги по торговле на FOREX, ежедневно рассчитывает так называемые ?плавающие?, или временные, прибыли/потери (floating profit/loss) по открытой вами позиции. Данные прибыли и потери не являются еще реальными. Если действительно закрыть позиции по текущей цене, то вы получите именно такую прибыль или потери, как и ?плавающие?. Но в случае ?плавающих? потерь, если ваш прогноз оправдается и рынок развернется в вашу сторону, вы сможете через некоторое время закрыть позицию с прибылью. Таким образом, определенный уровень ?плавающих? (временных) потерь не представляет собой большой опасности и является вполне обычной ситуацией при торговле на FOREX.
Расчет ?плавающих? потерь делается для того, чтобы определить тот момент, когда клиент исчерпает все свои финансовые ресурсы при неблагоприятном изменении курса. Фирма, которая предоставляет услуги, должна оградить себя от ситуации, когда клиент ?залезет к ней в карман?. Такая ситуация может возникнуть, если потери клиента окажутся больше его счета. В первую очередь ?плавающие? потери вычитаются из общего счета клиента, уменьшенного на величину страхового депозита. Если временные потери перекрывают этот счет, то в ход идет страховой депозит. То есть вычитаем оставшиеся ?плавающие? потери и из данного депозита (см. рис. 3-5). Если при этом последний уменьшается до определенного уровня, например до 70%1 от необходимого страхового депозита, то наступает ситуация margin call ? требование о довнесении средств на счет клиента для поддержания позиции, или в противном случае требуется закрытие убыточной позиции с расчетом реальных потерь.

Рис. здесь: http://forextrading.h15.ru/107.htm


Рассмотрим пример. Предположим, что
? ваш счет равен $20 000;
? вы открыли короткую позицию по японской иене четырьмя лотами при цене 109.50;
? уровень margin call установлен фирмой на уровне 70% от размера необходимого страхового депозита;
? цена закрытия очередного дня равна 108.70;
? страховой депозит равен $2 000 за один лот.

Тогда ?плавающие? потери от неблагоприятного изменения курса равны $3 360.60.
-$3 360.60 = (1/109.50-1/108.70)х12 500 000 JPY x 4 лота

На страховой депозит у нас ушло
$2 000 х 4 лота = $8 000

Таким образом, в нашем распоряжении сейчас осталось
$8 639.4 =$20 000 - $8 000 - $3 360.60

То есть теоретически мы можем открыть еще 4 лота. При закрытии позиции в такой неблагоприятной ситуации к нам возвращается страховой депозит, и мы берем на себя убытки в размере $3 360.60 (плюс комиссионные), а на счете у нас останется
$16 639.40 = $20 000 - $3 360.60

Однако мы можем продолжать ждать разворота рынка в нашу сторону и через некоторое время закрыться с прибылью. Но в данной неблагоприятной ситуации нам стоит рассмотреть следующую задачу: а в каком случае у нас может наступить margin call? Итак, открыв позицию в 4 лота, у нас на счете остается только $12 000, поскольку $8 000 ушло в страховой депозит. Для того чтобы наступил margin call, мы должны ?плавающими? потерями перекрыть эти $12 000 и еще уменьшить страховой депозит до уровня 70%, т.е. можем израсходовать 30% его. Таким образом, мы можем понести ?плавающие? потери в размере
$14 400 = $12 000 + $8 000 x 0.30

Если ?плавающие? потери превысят размер $14 400, то тогда и наступит неприятная ситуация margin call. Используя формулу для расчета прибылей и потерь, мы можем найти цену, при которой возникнет эта ситуация.
$14 400-= (1/109.50 - 1/Х) х 12 500 000 JPY x 4 лота

Решив данное уравнение, находим, что при курсе иены = 106.15 у нас наступит ситуация margin call. То есть мы можем выдержать падение курса иены еще на 255 пунктов (от 108.70 до 106.15).
Теперь становится понятным, почему большой счет позволяет лучше одерживать временно убыточные позиции, чем маленький, и почему нельзя использовать всю сумму счета для открытия позиций. Для защиты от временных неблагоприятных для нас изменений курса валюты необходимо иметь достаточную свободную сумму на нашем счете для поддержания таких временно убыточных позиций. Например, если вы в условиях предыдущего примера открываете позицию десятью лотами, то вся сумма вашего счета уйдет в страховой депозит. В такой ситуации достаточно малейшего колебания курса в неблагоприятном для вас направлении, чтобы наступил margin call. Для возникновения margin call вам достаточно потерять 30% страхового депозита. Эта сумма равна
$6 000 = $20 000 х 0.30

Учитывая, что пункт иены стоит приблизительно $10 и у нас открыто 10 лотов, достаточно отката ее курса всего на 60 пунктов против нас, чтобы оказаться в неприятной ситуации margin call. Как мы увидим в дальнейшем, временный откат курса валюты величиной в 60 пунктов ? очень реалистичная ситуация на рынке, которая не приведет к потерям, если вы не будете действовать так безрассудно, как в этом примере.

Банковский интерес
Банковский интерес используется как определенная плата за кредит, который фирма предоставила вам для открытия позиции, если она долговременная (больше одного дня). При этом может браться как фиксированный процент, независимо от валюты и типа операции, так и может существовать дифференцированная шкала, в которой учитывается и валюта, и тип позиции ? длинная или короткая. При таком дифференцированном подходе берется во внимание разница ставок при хранении той или иной валюты в разных странах, поэтому банковский интерес в идеале может иметь не только отрицательное значение, но и положительное, т.е. будет увеличивать вашу прибыль.
Банковский интерес может рассчитываться по следующей формуле:
Банковский интерес за один день = (Цена открытия позиции х Размер контракта х Количество лотов х Процент) : 360
Как обычно, имеется в виду цена для прямой котировки, т.е. для швейцарского франка и японской йены нужно взять обратные значения котировок
Банковский интерес за один день = (1/Цена открытия позиции х Размер конгракта х Количество лотов х Процент) :360
Например, если у вас длинная позиция по стерлингу из 4 лотов, цена покупки 1.5100 и процент равен 3%, то за каждый день, пока позиция открыта, необходимо будет заплатить
$31.46 = (1.5100 х 62 500 STG x 4 лота х 0.03) : 360

Таким образом, на каждый лот приходится $7.86, что превышает стоимость одного пункта для стерлинга. Так что при долговременных позициях вам надо прибылью еще перекрывать и банковский интерес. То есть банковский процент за предоставленный кредит уменьшает вашу прибыль и увеличивает ваши потери. Поэтому долговременные позиции имеет смысл держать только в том случае, если вы прогнозируете существенное изменение курса валюты.
По формуле, которая приведена выше, мы рассчитываем банковский процент лишь за один день (переход через ночь). Значит, если вы держите позицию несколько дней, то следует умножить полученный по формуле результат еще и на количество дней. В субботу и воскресенье FOREX недоступен для маржинальной торговли, а в пятницу многие трейдеры стараются закрыть позиции. Поэтому некоторые фирмы могут время с пятницы до понедельника считать за один день и увеличивать количество дней внутри рабочей недели, т. е. за какие-то дни внутри последней брать банковский процент как за несколько дней, ибо общая сумма дней в неделе должна равняться семи. Тем самым основная тяжесть платы банковского процента падает на дни наиболее вероятной торговой активности и максимизирует ваши выплаты за кредит.

Получи все материалы по FOREX бесплатно, а оплати потом.

Олег Рудновский
fx3@list.ru

Subscribe.Ru
Поддержка подписчиков
Другие рассылки этой тематики
Другие рассылки этого автора		 Подписан адрес:
Код этой рассылки: fin.forex.for1ex
Архив рассылки		 Отписаться
Вспомнить пароль
В избранное