Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay
  Все выпуски  

Финансовая независимость - торгуем опционами


Здравствуйте, друзья!

 

Эффективность (прибыльность) торговли зависит не только от полученной суммы прибыли, но и от того капитала, который был задействован для получения этой прибыли. В нашем случае маржинальной торговли задействованный капитал это гарантийное обеспечение. То есть, при построении опционных позиций нужно учитывать и по возможности минимизировать размер гарантийного обеспечения.

 

Например, позиция, описанная в рассылке от 31 октября, требовала гарантийного обеспечения 40 000 руб. Купив волатильность 6 ноября создав следующую позицию:

 

Куплено 30 опционов колл (декабрь) по цене 1150 на страйке 155 000

 

Продано 6 опционов колл (ноябрь) по цене 1470 на страйке 145 000

 

Продано 3 фьючерса (декабрь) по цене 143240

 

Пунктиром обозначена «вега» позиции.

 

( прямая ссылка на рисунок http://fzfmoney.com/option/pim2.gif )

У меня получилось снизить гарантийное обеспечение до 33 000 руб. Если объем новой позиции был в три раза меньше (10; 2; 1) шт., то суммарное гарантийное обеспечение снизилось бы до 12 000 руб.

 

В данном случае мы видим, что общая эффективность использования капитала может быть увеличена в три раза.  Очень полезно следить за общей позицией и использовать при создании новых позиций уже задействованное гарантийное обеспечение.

 

 

Жду ваших вопросов  Email:  moon-image@yandex.ru 

 


В избранное