Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

Путь украинского инвестора

Подписаться Бесплатная новостная рассылка Подписчиков 274 RSS
←   Июль 2010   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31


За последние 60 дней ни разу не выходила


Сайт рассылки: http://www.invest-club.com.ua,
Открыта: 02-10-2007

Автор
Ждан Сергей

Статистика

274 подписчиков
-1 за неделю
←   Все выпуски   →

Путь украинского инвестора


ПУТЬ УКРАИНСКОГО ИНВЕСТОРА

ВЫПУСК № 142

ОТ 4.07.10.

ДЛЯ 379 ПОДПИСЧИКОВ

С ВАМИ ЖДАН СЕРГЕЙ

 

 

ЗАБЫТЬ О ПЕНСИИ.

 

Пенсия ведет свое происхождение от латинского слова pensio – платеж. Мы думаем, что это – плата государства за многолетний добросовестный труд на его благо, а как считает само государство?

 

 

Государство, как водится, считает, что у него нет других рук, кроме наших. Поэтому оно очень близко к сердцу принимает лозунг «Спасение утопающих – дело рук самих утопающих». Мало того, оно уверяет, что утопающие обязаны поддерживать на плаву не только друг друга, но и само государство.

 

РАНЬШЕ...

 

В принципе, никакого дела до истории нам нет. Во-первых, известно всегда очень мало. Во-вторых, все, что нам известно, - это субъективные взгляды на отдельные события отдельных наблюдателей; неоднократно к тому же перевранные более поздними пересказами, переписками и переводами. В-третьих, каждый из нас считает свое время и свой случай уникальным, к прошлому опыту никакого отношения не имеющим.

Любопытно, конечно, как там люди жили раньше, но не более. Потому как мы «таперича дюже умные», а они – наоборот.

Были времена, когда вопросов о пенсии не существовало, потому что люди умирали рано и легко, а кто доживал до старости, тот настолько был рад этому факту, что других желаний у него и не возникало. Да и уважение к старикам было не в пример нынешнему; и от своих детей, и от чужих.

Известно, что пожизненное содержание получали в старости особо отличившиеся в боях и походах римские легионеры. Это было приятно, почетно и для казны не очень накладно, - израненные бойцы долго не жили. Потом бывало, что разные цари и короли награждали подобной привилегией своих самых преданных подданных.

Цари обычно платили не деньгами, а активами: поместьями, деревеньками, прибыльными должностями. Это было мудро. Сейчас сказали бы «находили более эффективного собственника».

Пенсию «для всех» придумал в 1889 году Бисмарк. Злые языки утверждают, что сделал он это в пику набирающим популярность социалистам, желая показать, что и без них есть кому позаботиться о народе. Некоторые современные исследователи обвиняют Бисмарка в поразившем западный мир демографическом кризисе. Раньше, дескать, люди рожали больше потому, что в старости могли полагаться только на собственных детей; введение же солидарной пенсионной системы, позволило им надеяться на чужих. С этим аргументом сложно не согласиться; действительно, социальное иждивенчество, крушение семейных устоев, кризис половой морали, совпав с видимым ослаблением религии, поразили большинство христианских стран.

Естественно, что уже через сто лет своего существования, солидарные пенсионные системы начали давать сбои. Сегодня, наблюдая за мытарствами современных пенсионеров и предвкушая в скором времени еще большие мытарства собственные,  несложно заметить всю лживость и фальшь детища немецкого канцлера. Наполняют общий пенсионный котел работодатели и их наемные работники, а распоряжаются распределением собранного совсем другие люди, - государственные чиновники; то есть, на одного с сошкой набегают семеро с ложкой и делят не по совести, а по своим, чиновничьим понятиям о братстве и взаимопомощи.

 

…И СЕЙЧАС.

 

Западные страны спохватились, и в 90-х годах, после знаменитого доклада Мирового банка, одна за другой, в дополнение к солидарному, ввели накопительные пенсионные уровни и массово подняли пенсионный возраст.

Глядя на Европу, этот же путь избрала и независимая Украина. В 2003 году был разработан и принят Закон «О негосударственном пенсионном обеспечении», который установил три уровня отечественной пенсионной системы.

Первый уровень – солидарный. Сборы:  с работодателя – 33%, с работника – 2%, плюс сборы с продажи валюты, недвижимости, автомобилей, мобильной связи. Выплаты: как установит, не отличающийся справедливостью законодатель (сложнейшая и намеренно запутаннейшая система администрирования). К слову, в 20-х годах прошлого века работодатели Советской России вносили за своих работников по 28% (колхозы и совхозы по 20,6%).

Второй уровень – накопительный обязательный. Сборы: с работника – 2% с постепенным поднятием до 7%, - на личный накопительный счет.

Третий уровень – накопительный добровольный. Сборы: с работника, его близких первой степени родства и его работодателя – по их желанию, на личный пенсионный счет.

И все было бы (может быть) хорошо, заработай эти уровни в полную силу, как задумывалось. Но они не заработали. Ситуация, между тем, с каждым годом только ухудшается. К чему это приведет через несколько лет, сказать трудно, но перспективы выглядят тревожными. Посмотрим на существующие проблемы.

 

ПЕРВЫЙ УРОВЕНЬ.

 

Собирается мало, собирается не в полном объеме.

Предприниматели платят мало, работодатели не платят вообще (черные зарплаты) или платят по-минимуму (серые зарплаты).

Слишком много тратится на администрирование.

Распределяется несправедливо.

Популистские обещания не могут быть выполнены.

Пенсионерам собранных денег элементарно не хватает, и государство вынуждено брать их из общего бюджета, урезая программы развития экономики. Новые рабочие места не создаются, зарплаты не растут, отчисления в пенсионный фонд не увеличиваются.

Бедность не преодолена.

 

ВТОРОЙ УРОВЕНЬ.

2-7% в масштабах страны, - это много. Настолько много, что финансисты теряются в расчетах, хватит ли для их размещения надежных финансовых инструментов. Чиновники же переживают за возможность порулить  этими денежными потоками с пользой для дружественных карманов. Поэтому введение второго уровня затягивается настолько, что необходимость в нем может отпасть сама собой по причине полного его неприятия со стороны самих будущих пенсионеров. Потому что без обширной разъяснительной компании, все эти отчисления могут показаться еще одним налогом, причем, - не на богатство, а на бедность. Представьте себе, что какому-то из поколений (то ли 30-летних, то ли 40 летних…),  придется кормить и нынешних пенсионеров (а это уже делается), и будущих, то есть, самих себя. А разъяснять глубокий смысл пенсионных нововведений пока никто не торопится.

 

ТРЕТИЙ УРОВЕНЬ.

 

Хоть он и работает довольно успешно более пяти лет, в масштабах страны, его цифры не показательны. Сегодня Негосударственные пенсионные фонды (НПФ)  больше похожи на элитные инвестиционные кормушки для избранных. Правда, избранными на этот раз оказались не самые богатые, а самые грамотные. Что ж, можем поздравить тех, кому повезло узнать, понять и поверить; они, скорее всего, лет через двадцать получат свою собственную и вполне приличную пенсию.

Что делают в этой ситуации профсоюзы, совершенно не понятно. Они выступили инициаторами создания крупнейших корпоративных и отраслевых НПФ, но не смогли договориться со своими работодателями о наполнении этих фондов деньгами. А может, и не хотели. Наверное, поверили в их бедность и пожалели.

Может статься, что третий уровень получит новое дыхание в виде некоторых льгот и послаблений, предусмотренных последними решениями правительства. Доступ к пенсионным деньгам упростится, и это снимет некоторые страхи потенциальных участников. Но без разъяснительной компании все равно не обойтись.

 

ПРАВИТЕЛЬСТВО…

 

Ему придется что-то предпринимать. Вариантов достаточно.

1.     Ужесточить борьбу с нелегальными зарплатами.

2.     Уравнять по платежам в пенсионный фонд предпринимателей с наемными работниками.

3.     Повысить пенсионный возраст.

4.     Урезать льготы по раннему выходу на пенсию.

5.     Прижать работающих пенсионеров.

6.     Сократить расходы самого фонда.

7.     Упростить систему расчета пенсий.

8.     Заморозить рост пенсий.

9.     Ввести дополнительные налоги для наполнения ПФУ.

Эти меры помогут прокормить нынешних пенсионеров, но не будущих; поэтому,  всем, кто младше, скажем, 30-ти лет, надо прямо сказать, что их государственная трудовая пенсия будет самой минимальной. И пусть за оставшиеся 30-40 лет, они делают сбережения, рожают детей, покупают активы и больше не надеются на государство. Это будет честно.

 

…И МЫ.

 

Ничего недостижимого в этом нет. Те же 7% от любой украинской зарплаты, инвестированные под 12% годовых, через 30 лет  превратятся в пожизненную пенсию, равную двум с половиной таких зарплат. Для пенсии же равной зарплате, достаточно и 3% ежемесячных отчислений. При этом, не имеет никакого значения стоимость булки хлеба в 2040 году. Точно так же, никакого значения не имеет размер зарплаты сегодня, завтра или через 10 лет, - работает простая формула отнюдь не из высшей математики.

Единственное правило – не хитрить с размером и регулярностью сберегательных взносов, – лучше переплатить, чем недоплатить. И еще, срок в 30 лет является в некотором роде священным: уменьшение его на год, снижает будущую пенсию на 10%. Я знаю, многие читатели думают, что я сгущаю краски, что они еще успеют к своему пенсионному пирогу, что думать  о нем еще не время. Пусть они возьмут в руки обычный калькулятор и проверят мои слова и свои надежды.

К сожалению, мало просто уметь считать; надо проникнуться философией инвестирования. Однажды после очередной статьи, позвонил человек и рассказал, как они всем отделом смеялись над моими расчетами. Надо отдать ему должное, - двух минут объяснений оказалось достаточно, чтобы (логическая, а не математическая) ошибка была понята. Иногда нам отказывает здравый смысл, потому что в рутине будней мы его просто не тренируем, -  не на чем тренировать.

Сегодня я не хочу писать о том, что делать с отложенными деньгами; пока не принято решение об инвестировании, это бесполезно. А философия как раз и заключается в том, что надо, во-первых, начать; во-вторых, начать, как можно раньше.

 

 

 

Руководитель «Центра Финансового здоровья» Ждан Сергей.

797-17-30, www.uainvestor.ucoz.ru

 
В избранное