Сегодня я представлю Вашему вниманию одну статью, посвященную созданию автоматизированных торговых систем. Статья дискуссионная и все что в ней изложено есть сугубо личная точка зрения автора. С другой стороны мнения отличные от изложенных в статье будут всячески приветсвоваться, разумеется если они несут в себе конструктивное зерно.
Начало...
Согласитесь, заманчиво звучит - Вы стали обладателем программы, которая за несколько минут может разработать Вам прибыльную МТС. Вам нужно просто ввести целевые параметры на сделку и нажать Enter. И на те Вам, получите готовую МТС протестированную и с положительным матожиданием выигрыша. Когда тысячи людей тратят тысячи часов времени на разработку той самой единственной
(МТС), которая напоит, накормит, и спать с красивой женщиной уложит, такие утверждения звучат как бред пьяной кобылы. С одной стороны это действительно выглядит неправдоподобно, но на мой взгляд эта задача вполне решаема.
Все мы знаем, что природа рыночных колебаний постоянно меняется, в то же время инструментарий, которым пользуется подавляющее большинство Трейдеров, не имеет такого свойства как адаптивность к изменяющимся условиям.Это объективно вытекает из того, что прежде чем адаптироваться, необходимо четко представлять себе - к чему адаптироваться. В большинстве случаев мы сами, не можем четко определить, что происходит вокруг, чтобы выработать
адекватную модель поведения. Если же речь идет о создании компьютерных алгоритмов в условиях неопределенности, то как может один слепой (человек), показать другому слепому (компьютеру), куда надо двигаться.
С другой стороны все на свете рано или поздно повторяется и ситуация имевшая место в прошлом вполне может повториться и в будущем. Именно на этом факте и строится большинство механических торговых систем (МТС). И здесь не идет речь об адаптации к постоянно меняющимся рыночным условиям. Основной упор делается на терпение и способность дождаться того самого момента, который в прошлом давал статистически приемлемые результаты.
Для чего нужны МТС?
В качестве само напрашивающего ответа можно принять следующий - МТС нужна в моменты, когда трейдер не знает какую операцию предпринять на рынке. Ведь если трейдер знает что нужно делать, то МТС не нужна, но это не вписывается в тему данной статьи. В тоже время если человек постоянно будет знать, что ему нужно делать, то это уже будет не человек (шутка). Наверное, поэтому время от времени мы оказывается как бы в темноте, осознавая себя полными дураками.
И для ситуаций, когда человек пребывает в неопределенности, природа позаботилась о нем и создала так называемые циклы. Самым очевидным циклом можно считать смену дня и ночи. Все знают, что после того как заканчивается день – наступает ночь и наоборот. Определить исход дня также не представляет особых трудностей – обычно в это время начинает темнеть.
Примерно то же самое происходит и на рынке. Если мы имеем классический флэт, то следующим на очереди будет обязательно тренд. И наоборот если мы видим на графике тренд, то следующим состоянием будет либо флэт, либо тренд с обратным знаком, но меньшим по силе. Иными словами, чтобы выработать адекватную модель рыночного поведения на будущий период, нам необходимо четко определить и классифицировать текущее рыночное состояние. Как показывает практика,
именно в этом моменте кроется основная сложность.
Каждый трейдер имеет собственное представление о том, какое рыночное состояние имеет место в текущий момент. Это обстоятельство вытекает из того, что каждый имеет своювременнУюпризму, сквозь которую он смотрит на графики. В тоже время, если разложить всю денежную массу на трейдеров с их временными горизонтами, то выяснится, что основная масса денег приходится на трейдеров, которые работают (инвестируют в открытые
позиции) на периодыникак не меньше полугода. И если бы это было не так, то мы никогда бы не увидели трендов длинною в несколько лет.
Сама специфика финансовых рынков определяет этот масштаб. Ибо если резко сократить сроки инвестирования средств в открытые позиции, и производить вливания в больших объемах и в короткие сроки, то рынок просто умрет, и станет совершенно неликвидным, ибо работать на таком рынке будет равноценно благотворительности. Поэтому крупным операторам приходится растягивать сроки формирования открытых позиций на несколько недель, а то и месяцев. Соответственно
и ликвидация крупной позиции производится также не за час.
И несмотря на то, что рынок Форекс оперирует объемами 3-4 триллиона долларов в день, подавляющая масса этих объемов делается с помощью плеча. Это значит, что в конце дня все открытые позиции свопируются и реально двигаются деньги, на несколько порядков меньшие. И если кто-нибудь на рынке решит просто переложится из одной валюты в другую путем прямой конверсии, то эту операцию обратным свопом не покроешь, и придется искать кого-то на стороне для покрытия
риска, что приводит к мультипликативному эффекту. И формирование таких открытых позиций объемом «всего» в несколько миллиардов, может вполне серьезно «сдвинуть» рынок. Эти объемы являются вполне обычными для крупных пенсионных и хеджевых фондов, которые не играют на разнице курсов, а просто ищут более доходные процентные инструменты в тех или иных валютах, и найдя их, вкладываются в них на период никак не меньше года. А получаемая в результате этого курсовая разница может считаться
дополнительным бонусом.
Подводя промежуточный итог вышесказанному можно определить, что резкие, практически не прогнозируемые колебания в периоды флэта, начинаются как раз в результате проведения крупных прямых конверсионных операций. А уже сам тренд является следствием этих операций. Ибо маркет-мейкеры начинают перекрывать полученные риски, а заодно открывать и свои позиции в том же направлении. И чем дольше длится флэт – читай, крупнее формируется позиция
и на более длительный срок, тем сильнее будет последующее трендовое движение.
Ваши соображения на эту тему Вы можете свободно присылать
Наиболее интересные их них я обязательно опубликую.
На сегодня все. Продолжение следует...
Прощаюсь до следующего выпуска.
Искренне Ваш…
Рустем Бигеев.
PS.На сайте www.parch.ruпродолжается реализация обучающей программы «Трейдинг как Бизнес». Это 100%-но авторская программа, а не компиляция из разных источников. В ней представлены конкретные методики,организации Трейдинга как полноценного Бизнеса. Много практических упражнений
и постоянные консультации по Е-Мейл.Вы можете находиться в любой точке земли, где есть Интернет, и это не будет помехой для того, чтобы узнать о Трейдинге то, что до сих пор было Вам неизвестно.