Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

Про ETF: о зарубежных инвестициях и не только

Подписаться Бесплатная «Серебряная» новостная рассылка Подписчиков 436 RSS
←   Октябрь 2017   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31


За последние 60 дней 1 выпусков (1 раз в 2 месяца)


Сайт рассылки: http://etf-investing.livejournal.com/
Открыта: 02-07-2013

Автор
Сергей Наумов

Статистика

436 подписчиков
0 за неделю
←   Все выпуски   →

Про ETF: о зарубежных инвестициях и не только. ETF облигаций - замена отдельным облигациям?


Про ETF: о зарубежных инвестициях и не только

Несколько фактов о комиссиях ETF


Сегодня в рассылке:

1. Статья "Облигации и ETF облигаций: сходства и различия"

2. Статья "Могут ли ETF облигаций заменить отдельные облигации?"

2. Ближайший вебинар:

                                   23 - 26 октября - «Как инвестировать в ETF в России и за рубежом»    

                                   14 - 16 ноября - «Инвестирование через зарубежного брокера» 



Облигации и ETF облигаций: сходства и различия

Облигации достаточно часто рассматривают как одну из важных составных частей инвестиционного портфеля. Они не так сильно подвержены резким колебаниям стоимости, имеют низкую корреляцию с акциями и более предсказуемую доходность. Все это делает облигации хорошим инструментом для создания сбалансированного портфеля. 

При этом существуют различные варианты того, каким именно образом можно инвестировать средства в данный класс активов. Я предлагаю рассмотреть два варианта, которыми может воспользоваться частный инвестор. Это самостоятельная покупка отдельных облигаций и приобретение паев биржевых фондов (ETF) на основе облигаций. 

Сравним эти способы по ряду параметров.

 

ЧИТАТЬ ДАЛЬШЕ

 

Могут ли ETF облигаций заменить отдельные облигации? 

ETF облигаций имеют достаточно много отличий по сравнению с отдельными облигациями. Одно из них состоит в том, что, как правило, срок жизни ETF не ограничен — они не погашаются, как это происходит с большинством облигаций. В биржевом фонде облигации, у которых, к примеру, через год ожидается погашение, просто исключаются из состава активов, а на их место приобретаются новые облигации с более поздним сроком погашения. Таким образом, у таких ETF средний срок погашения облигаций, которые входят в активы фонда, практически не изменяется.

В результате, если инвестору нужно получить некую сумму к определенному году (допустим, на покупку квартиры или на оплату обучения ребенка), ему придется запланировать и самостоятельно осуществить определенные действия, например:

1)  по мере приближения к необходимому сроку перевести средства в менее рискованные ETF облигаций с небольшим средним сроком погашения облигаций в фонде. Это позволит уменьшить риск снижения стоимости паев фонда из-за повышения процентных ставок на рынке;

2) продать эти ETF облигаций к моменту, когда инвестору потребуются денежные средства.

Однако существует один вид ETF, гораздо в большей степени похожий на отдельные облигации. ‘Это ETF облигаций с целевой датой погашения. В данном случае в ETF набираются облигации, которые гасятся в течение одного конкретного года. После погашения всех облигаций, которые входили в активы фонда, ETF ликвидируется, а владельцам паев фонда выплачивается соответствующая сумма денежных средств. Этот процесс можно сравнить с погашением облигации. 

Подобных ETF не очень много, и они покрывают далеко не весь спектр существующих облигаций. Основные классы активов, в которые можно инвестировать с помощью таких биржевых фондов – это зарубежные корпоративные, высокодоходные и муниципальные облигации.  На мой взгляд, при желании инвестировать именно в эти классы активов ETF с целевой датой погашения вполне можно рассмотреть для включения в свой инвестиционный портфель.

Ниже по ссылке представлен перевод статьи, более подробно рассказывающей о таких ETF.

 

ЧИТАТЬ ДАЛЬШЕ 

 

 


Ближайшие вебинары:

 23 – 26 октября – «Как инвестировать в ETF в России и за рубежом» - вебинар о том, как составить инвестиционный портфель из низкозатратных биржевых фондов (ETF), какие типы ETF существуют, где и какую информацию о них искать, как отбирать ETF для портфеля и как именно их можно приобрести 

 14 – 16 ноября – «Инвестирование через зарубежного брокера» - вебинар о том, как решить все технические сложности при работе через зарубежного брокера, начиная с выбора брокера, открытия счета и осуществления сделок и заканчивая заполнением налоговой декларации.


 

Успехов вам в инвестировании!

 

Если у Вас есть вопросы или комментарии, пишите:

эл. адрес  info@sergeynaumov.com Сергею Наумову

личный сайт: sergeynaumov.com 

я в соц. сетях: *ВКонтакте  *Facebook *Twitter *Живой Журнал      
Наверх
В избранное