- разработка на основе анализа математической модели;
- прогноз будущего состояния явления с использованием
его модели.
На этапе анализа
исследуется структура явления как системы, т.е. выявляются элементы,
множество их состояний и функциональных связей. По сути, решается задача
классификации ( или типизации) элементов, связей и
состояний. При этом часто используются методы статистического анализа ( дисперсионного, корреляционного, кластерного ...).
Технический анализ
как раз и решает эту задачу применительно к финансовым рынкам, причем на
самом элементарном уровне: классификация рыночных движений цены на трендовые,
флэтовые и стандартные фигуры получена эмпирическим
( опытным) путем в результате многолетних наблюдений
трейдеров-практиков за поведением рыночных цен,
большинство из которых не имели представления о методологии научных
исследований. Однако, как бы там ни было, но первую, из перечисленных выше
трех задач, технический анализ рынка вполне решает: его методы позволяют
проанализировать текущее состояние рынка. На основе этого анализа трейдеры в соответствии со своими собственными
"моделями рынка", выработанными в сознании в результате
практического опыта, и пытаются решать задачу прогноза.
Таким образом, на
сегодняшний день математической модели рыночных движений цен доступной
большинству участников рынка не существует, как соответственно не существует
и научно обоснованной методики прогноза рынка по такой модели. А теперь
зададим себе вопрос: случайно ли это? Ведь в наш век ученые добились
выдающихся результатов в области прогнозирования многих и многих сложнейших
процессов, в том числе и нестационарных случайных, к которым относится
рыночный. А может быть многочисленную армию трейдеров
и инвесторов преднамеренно не подпускают к этим прогностическим моделям,
чтобы рынок оставался рынком? ...Ответ каждый найдет для себя сам.
Вернемся же к ТА. С большой натяжкой в качестве прогностической модели
движения цены изТА можно
взять классификацию на тренд, флэт, фигуры
продолжения-разворота. С натяжкой потому, что такая модель все равно не
позволяет прогнозировать переходы типа: тренд(вверх)
<==> тренд(вниз), тренд<==>флэт, а тем
более фазы тренда ( "рождение, развитие, зрелость, смерть"). Чтобы
немного развеселить Вас , приведу абсолютно
правдивый случай из моей практики научных исследований рынка ( я уже как-то
сообщал Вам, что несколько лет разработка модели рынка и автоматизированных
"механических" торговых систем входит в круг моих интересов).
Однажды,
в качестве математической модели рыночной цены я взял данные, получаемые от
довольно сложного генератора (естественно программного) последовательностей
случайных чисел и в режиме реального времени начал наблюдать за получающемся
графиком цены.
На моих глазах стали зарождаться, развиваться ,
затухать и переходить во флэт тренды, цена
вырисовывала треугольники и пробивала их, вдруг появлялась "голова-плечи" и я поймал себя на мысли, что жду
пробоя линии "шеи", да и вообще уже вовсю "торгую",
планирую уровни входа и выхода ( что поделаешь, я - давно фанат рынка),
опомнился через часок - да, действительно весело.
Предвосхищаю
вопрос: так что же, рынок - это "датчик" случайных чисел? Так можно
ли вообще говорить о каком-то прогнозе?
Можно и нужно, а
главное - это всегда можно разработать модель своего будущего поведения в
рынке, спланировать свои действия, исходя из величины средств, стратегических
и тактических целей, своих психологических особенностей и состояния, и тем
самым "случайности" рынка противопоставить рациональный план и строго
ему следовать. И, поверьте, результаты не заставят себя ждать. Да,
спрогнозировать рынок очень сложно, но доступно каждому выработать стратегию
и тактику своего поведения в рынке, за основу такого поведения начинающие трейдеры могут взять мои рекомендации, подробно изложенные
в предыдущем разделе.
Подведем итоги. К
техническому анализу следует относится как и к
любому методу анализа статистических данных, которые являются лишь
необходимым этапом подготовки прогноза. В рамках ТА может быть решена лишь задача
оценки "прошедшего" рынка, что и является областью его (ТА)
применимости.
