Школа Форекс www.shfx.ru

Рассылка: Форекс - записки трейдера

(общий тираж 65581)

Курс обучения - Тактика СК

Фонд

Тактика СК: +15030 (+300%) пункта – январь/ноябрь 2013 г.

№ 187 (2013-12-20)

“Внимание! Кризис в еврозоне еще не закончился”, и на устранение причин кризиса уйдут годы,

- сказал глава центрального банка Германии

Тактика СК

Есть одна распространенная пословица по этому предмету, которая абсолютно неверна: нельзя разориться, фиксируя прибыль. Именно так-то большинство трейдеров и разоряются. В то время как любители разоряются, соглашаясь на большие убытки, профессионалы разоряются, соглашаясь на маленькие прибыли. Проблема здесь по существу та же — человеческая природа настроена не на максимизацию прибыли, а скорее на максимизацию частоты выигрышей. Стремление максимизировать количество выигрышных сделок (или минимизировать число проигрышных сделок) работает против трейдера. Количество успешных сделок является наименее важным показателем эффективности системы и может даже негативно сказываться на общей прибыли.

95% так делают, все говорят, что легче сорвать прибыль в 50 пунктов, а лучше 10 пунктов, но часто. Если вы им расскажете эти исследования учёных, они вам всё равно не поверят.

«Почему одни достигают успеха, а другие нет?»

Успех – случайность или нет? Если успех, это набор универсальных принципов, то есть два способа освоить их. Открывать их самому, путём практики, многих лет испытаний, ошибок, потерь, стрессов. Второй способ, делать тоже самое, что делают прибыльные трейдеры.и вы получите такие же результаты, а может и больше, если продолжите учиться. Важно понять это и тогда придя на рынок, вы будете понимать, от того, какие принципы вы заложите в самом начале, такие удары у вас будут потом всю жизнь, что вы проведёте на рынке. Как понятно, чем хуже поставленный удар, тем меньше шансов выжить в этом жестком мире финансов.

Поэтому, после первой ступени - Неосознанная некомпетентность. Где вы помахали руками, возможно пару раз даже попав в цель, вы идете дальше. Опытные трейдеры знают все ступени, который ждут новичка, только новичок не знает этого и поэтому он думает, что открывает какие-то секреты. Так вот, дальше идёт следующая ступень.

Ступень вторая. Осознанная некомпетентность.

Этот шаг вы делаете, когда вам в голову впервые приходит мысль, что возможно все не так уж и просто и для достижения успеха придется немного поработать. Вы осознаете тот факт, что как трейдер вы некомпетентны и у вас нет необходимых знаний и умений для получения постоянного дохода от торговли.

Тогда вы начинаете скупать и скачивать все, что только можно – книги, торговые системы, советники, индикаторы. Вы изучаете форумы и веб-сайты от США до Украины и начинаете свой поиск Грааля. Во время этого периода вы исследуете множество торговых систем и стратегий – и ни на одной не останавливаетесь достаточно долго, чтобы изучить ее и понять, работает она или нет. Каждый раз, когда вам встречается новый индикатор, вы приходите в экстаз – вот оно! Наконец-то все заработает!

Вы тестируете в терминале роботов и советников, играете со скользящими средними, уровнями Фибоначчи, поддержками и сопротивлениями, пивотами, фракталами, дивергенциями, DMI, ADX и сотнями других вещей в безнадежной надежде на то, что ваша магическая система сегодня принесет плоды. Вы пытаетесь найти «дно» и «вершину» рынка, чтобы войти в него на точке разворота и получить максимальную прибыль, но вместо этого до конца держитесь за убыточные сделки и даже добавляете к ним объемы, потому что уверены – «на этот-то раз я не ошибусь!».

Вы заходите на форум и видите там других трейдеров, которые каждый день зарабатывают свои пипсы – и вы хотите знать, почему вы не с ними. Вы задаете миллион вопросов, причем некоторые из них настолько глупы или очевидны, что вам потом даже становится немного стыдно. Вскоре вы начинаете думать, что все те, кто говорит о своих заработках – просто обманщики. Ведь вы тоже учились, вы тоже знаете кое-что о рынке – как же может быть так, что они успешны, а вы – нет?! Однако день за днем вы убеждаетесь в том, что их счета растут, в то время как ваш постоянно уменьшается.

В этот момент вы похожи на подростка – более опытные и более успешные трейдеры бесплатно дают вас советы, но вы ведь не глупее их, вы знаете все сами! Вы переторговываете, хотя все говорят вам, что это неправильно – и ваш счет снова уменьшается. Вы следуете за чужими сделками – и они тоже оказываются в убытке. Вы покупаете торговые сигналы – и снова проигрываете.

Что получается. Я не знаю, почему так всё устроено. Но, видимо, всё сделано так, что человеческая природа. В том числе – то, кем вы стали, перед тем, как прийти на рынок, то чему учат человека в начале жизни, всё это, способствует тому, чтобы вы проиграли. И человеку очень тяжело сначала понять, что его действия, ему только вредят, а потом тяжело начать учиться новому и даже после этого, достаточно тяжело делать так, как надо, то, что приводит к успеху.

Фонд

В ноябре очередная прибыль. Будущий год обещает быть рекордным.

Работы на рынке и цели

С чего начать. Много материалов по Японии, что в корне расходится с тем информационным оптимизмом, который везде пишется. ФРС. ЕЦБ. Выборы Германии, где продолжают проводить политику, при которой ЕС находится в глубочайшем кризисе.

17.12.13 11:02 "Действие на валютном рынке напоминает движение в тупик. Очень мало катализаторов в настоящее время. Действительно, все внимание направлено на ФРС, -  сказал Митул Котеча, валютной стратегии Credit Agricole в Гонконге. -  Прежние факторы, которые обуславливали движение в некоторых валютах, таких как доллар/иена, евро, фунт стерлингов, кажется, в настоящий момент, не работают. Поэтому, можно сказать, что решающее значение сейчас приобретают окончание года и снижение уровня ликвидности".

Экономические данные США по-прежнему предлагают улучшенную перспективу, промышленное производство показало сильный рост в ноябре, достигая и превышая, наконец, докризисный пик. Просто-напросто участники не уверены в том, насколько таких статистических аргументов достаточно самой ФРС для того, чтобы принять историческое решение развернуться на 180 градусов, особенно если учесть никак не обозначающее себя инфляционное давление и подавленные инфляционные ожидания. Это - первая сложность в интерпретации возможного влияния предстоящего заседания на цены активов. Вторая – совершенно непонятно, насколько уже отражен в ценах возможный тэйперинг. Можно указать и на третью сложность -  даже, если ФРС ничего не сделает, то есть не уменьшит свои покупки облигаций, она может так прокомментировать положение дел, что потребуются новые подходы к понимаю перспектив изменения стоимости активов. В общем, реакция будет формироваться в моменте. Играть на ожиданиях достаточно сложно. В данный момент большинство окружающих склоняются к той точке зрения, что центральный банк поведет себя пассивно. Это может сигнализировать, что регулятор планирует держать ставки на низком уровне в течение длительного периода времени, что в свою очередь ударит по доллару.

"Вероятность того, что ФРС примет решение о сокращении стимулирующих программ на этой  неделе, больше, чем считают рынки. Первой реакцией на сворачивание, вероятно,  будет покупка  доллара",  -  считает управляющий  директор  группы  финансовых  рынков Tokyo-Mitsubishi UFJ Нориаки Мурао. 34 % экономистов, опрошенных Bloomberg, ждут сокращения ежемесячных покупок облигаций в среду. В опросе The Wall Street Journal лишь четверть экономистов разделяют такую точку зрения. 46% ожидают сокращение программ выкупа облигаций до конца января 2014 года. При этом многие аналитики оценивают  возможную вероятность сворачивания программ в декабре в 50%. Настолько непредсказуем результат. В этой ситуации трудно даже представить реакцию доллара на всевозможные решения. Если грубо: печатный станок работает дальше – доллар падает, его работу огранивают – доллар растет, возможно, только краткосрочно.

Перед важнейшим решением в этом году (десятилетие), напряжение чувствует каждый трейдер, перед своим экраном, который участвует в этом «диком» рынке. Дело даже не в том, какие данные нужны или какие данные выходят в США. Дело в самом моменте, действие которое надо совершить ФРС, действительно историческое, надо решиться на него, найти оправдания, понимать к чему это всё приведёт. А это в принципе не возможно. Но, видимо ФРС удалось запутать рынки. У трейдеров столько версий, что надо делать и что будет, что единицы действительно понимают, что произошло.

Остальные будут входить в пятой волне или искать четвёртые волны, когда рынок будет опускаться и опускаться. Сколько раз вы могли наблюдать, как постоянно перерисовывается картина, ждут падения, а рынок растёт, растягивается бесконечно. Потом рынок пошёл вниз, а глаза не верят и все ждут последний бросок. Я видел, когда таким образом люди полугодиями ждали от рынка, что он будет рисовать, что бы им хотелось. Но безрезультативно, мы - то знаем, что развод в разводе и заманивание покупателей на самый верх, от которого выход только один, прыжок в пропасть.

16.12 17:30 США. Производительность труда без учета с/х сектора в третьем квартале +3.0% против прогноза +2.8%

16.12 18:15 США. Промышленное производство в ноябре +1.1% м/м против прогноза +0.6% м/м

Уже неудобно показывать статистику, получается, трейдеры или слепые или не разбираются в цифрах, уточню - не знают цифры. Настанет день и вдруг, все увидят, что происходит, оказывается, экономика США целый год растёт.

17.12 14:00 Германия. Индекс Текущей ситуации ZEW в декабре: 32.4 пункта против прогноза 29.9 пункта

17.12 14:00 Еврозона. Индекс потребительских цен в ноябре: -0.1% м/м 0.9% г/г против прогноза -0.1% м/м 0.9% г/г

Инфляция на минимумах. Ожидания инвесторов позитивные. Это одна из загадок ЕС, что это пропаганда или заблуждение? Мы видим, как данные в ЕС выходят плохими, ЕЦБ готов к любым действиям, понизились прогнозы ВВП. А, какие-то инвесторы настроены оптимистично. Они может, имеют доступ к другим данным? Возьмём недавние выборы в Германии и новые назначения в немецком правительстве, напомню, последние года ЕС находится в кризисе, так о каком продолжение политики говорят в Германии, на словах одно, а не деле обнищание соседей.

17:30 США. Базовый индекс цен потребителей в ноябре +0.2% м/м до +1.7% г/г против прогноза +0.1% м/м до +1.7% г/г

17:30 США. Сальдо текущего счета в третьем квартале -$94.8 млрд. против прогноза -$100.2 млрд.

В США с инфляцией всё в порядке, что убрало последнее препятствие в действиях ФРС в среду. С другой стороны, к концу года подогнали все параметры под слова главы ФРС, именно к заседанию ФРС безработица стала 7% и инфляция стала расти. Бернанке может смело делать, что обещал и уходить со своего поста.

Я не знаю, почему к важнейшему заседанию, все параметры стали такими, о которых заявлялось в начале года. Это случайность или что, решайте сами.

17.12.13 17:26 Китайский ренминби на протяжении последних лет демонстрирует устойчивое укрепление позиций против американской валюты, однако валютные стратеги Citigroup полагают, что беззаботные времена для быков подошли к концу. Ситуация в США улучшается, что может поддержать рост доходностей, а с ними и доллара, тем более что сланцевая революция способствует улучшению сальдо текущего счета. Между тем, рост экономики Китая замедляется, и планы проведения реформ предполагают, что его темпы будут более умеренными. Рост экспорта, вероятно, также будет слабее, чем раньше, учитывая, что юань находится на многолетних максимумах, и в Citigrop полагают, что дальнейшее снижение доллар/юаня будет носить сдержанный характер - в банке придерживаются прогноза на конец года на уровне 6.05 (текущий курс USD/CNY  составляет 6.07).

Так и есть. Хороший анализ. Добавить не чего. Все забывают или не понимают, или делают вид, но где вы слышали о том, как влияет сланцевая революция на данные в США? А ведь раньше, всю эту нефть и газ, США импортировали, а, между прочим, США крупнейшая экономика в мире. А сейчас США лидер по добыче газа. И вы видимо не знаете, уважаемые подписчики рассылки, что и в Китае запасы сланцевой нефти очень большие. Как это всё повлияет на ведущие экономика мира, додумайте сами. Лучше сами. А то ведь, когда это станут писать везде, будет уже поздно.

На пример моих статей, вы можете делать прогнозы, что это будут писать другие в интервале от месяца до полугодия. Это не слова, а ведение статистики.

2013.12.17 17:58:12 *Управляющий Банка Англии Карни: Восстановление экономики, наконец-то, закрепилось

2013.12.17 17:58:53 *Карни: Возвращение к росту еще не является возвращением к нормальному положению дел

2013.12.17 17:59:38 *Карни: Восстановлению экономики предстоит проделать некоторый путь, прежде чем будет уместно корректировать политику

2013.12.17 18:18:22 *Карни: Восстановление экономики вряд ли будет столь же сильным, как в прошлые периоды

2013.12.17 18:18:52 *Карни: Нас ждет период вялого роста мировой экономики

2013.12.17 18:45:53 *Карни: Безработица, как ожидается, упадет

2013.12.17 18:52:37 *Карни: В дополнительном количественном смягчении сейчас необходимости нет

2013.12.17 18:53:16 *Карни: Количественное смягчение вряд ли будет свернуто в течение какого-то времени после повышения ставок

Изучаем внимательно, что говорит Карни. Он говорит о восстановление экономики, но это ничего не значит и надо время для восстановления. И при этом, как было, раньше не будет. И возможно самое важное, для тех, кого интересуют ставки. Сначала понизят ставки, а потом постепенно будет сворачиваться количественно смягчение.

Вы, что ни будь, поняли из слов Карни? Так, что с экономикой? Что со ставками? Когда будет урезано смягчение?

И скажите на милость. Если Карни говорит, что сначала ставки, а потом урезание смягчения. Как нам относится к политике ФРС. Кто-то чего-то не договаривает. Я думаю все.

Карни будет сначала уменьшать смягчение, потом будет повышение ставок, экономика растёт, но надо время, для того, чтобы рост стал убедительнее.

ФРС начал урезать смягчение, экономика растёт уже год, это направление к повышению ставок. Оно будет значительно раньше, чем говорят в ФРС. Почему? Потому, что весной 2013 года, они попытались сказать о ставках, рынок чуть не обрушился. Именно поэтому всё так затянулось, они дали рынком успокоиться, запутали его. И после того, как начнут делать одно, потихоньку подведут к другому – повышению ставок.

17 декабря. (Dow Jones). Аналитики делают прогнозы по поводу того, начнет ли Федеральная резервная система (ФРС США сворачивать стимулирование на заседании этой недели.

Аналитики Capital Economics причисляют себя к лагерю тех, кто высказывается за “отсутствие сворачивания”. Они видят в заседании ФРС возможность подготовить рынки к тому, что замедление покупок облигаций скоро последует. Экономисты банка написали: “Заявление по итогам заседания будет использовано, чтобы довести до рынков самым убедительным языком, что сворачивание стимулирования произойдет в следующие несколько заседаний при условии выполнения минимального набора условий”. Почему его не будет в декабре? “Руководители, возможно, подождут еще немного”, чтобы быть уверенными в том, что хорошие новости последнего времени об экономическом росте и найме продолжат поступать.

Наблюдатель за ФРС из Deutsche Bank Джо Лаворгна стоит за сворачивание в декабре. “Мы ожидаем, что ФРС начнет сворачивание количественного смягчения уже на следующей неделе, и ожидаем, что покупки активов будут закончены к концу сентября/октября следующего года”, - пишет он в новом исследовании. Этот экономист прогнозирует, что ФРС будет упорствовать в своем утверждении, что низкие краткосрочные ставки будут сохраняться долгое время, а также что пороговый уровень для безработицы будет опущен ниже 6,5%, а ориентир относительно того, чего должен достичь рынок труда прежде, чем ФРС повысит краткосрочные ставки, будет уточнен.

Главный экономист Bank of the West Скотт Андерсен полагает, что ФРС не будет сокращать покупки облигаций объемом 85 млрд долларов в месяц самое раннее до января. Андерсен прогнозирует, что рынки, скорее всего, будут учитывать более медленные темпы покупок. “Мы ожидаем, что повышение долгосрочных процентных ставок будет относительно скромным по историческим стандартам и будет происходить постепенно, что должно ослабить негативное влияние”, - пишет он клиентам банка.

Прогнозы. Если посмотреть глубже, то мы видим, что все сходятся в главном – урезание будет и скоро. Когда это сделает ФРС не столь важно. Потому, что причины действий или бездействий ФРС могут быть разными. Главное знать основную идею.

А, основная идея в психологии. А вы думали в экономике? Ошибаетесь.

Какие данные выходят это одно, как на это реагируют трейдеры, вот, что двигает рынки. А психологический момент в том, что ФРС заявила о своих планах в начале года. Других планов и быть не могло. Количественное смягчение в мире и так вызывает много споров, а в ЕС даже не разделяют такой подход. К чему такие действия приведут, не известны даже теоретикам учёным. И поэтому лучше лишний раз перестраховаться. На наших глазах создаётся экономическая наука.

Так получилось, что к декабрю вышли такие данные, о которых весь год заявляла ФРС и Бернанке. Казалось бы, не вероятно, безработица 7%. Кому мало таких цифр и кто хочет подождать новых данных, надо идти на переучивание в университет. Чтобы Бернанке мог спокойно сделать, что обещал, всё готово. Зачем ему передавать такой важный шаг в истории новому главе не понятно, и не поддаётся ни какой разумной причине. Был он прав или нет, покажет история. Но, то, что он сделал это, впишет его золотыми буквами в будущие учебники по экономике.

ВАШИНГТОН, 18 декабря. /Dow Jones/. Строительство новых домов в ноябре подскочило до самого высокого уровня почти за шесть лет. Это последний появившийся признак возвращения момента к восстановлению данного сектора.

Как сообщило в среду Министерство торговли США, число закладок новых домов в ноябре выросло на 22,7% и с учетом коррекции на сезонные колебания составило 1 091 000 домов в год, что выше прогноза экономистов в 952 000. В результате средние темпы за последние три месяца повысились до 951 000 домов в год.

Детали отчета указывают на фундаментальную силу сектора в ноябре. Резкое увеличение числа закладок было в первую очередь вызвано скачком на 21% закладок домов на одну семью, которые являются более крупным и стабильным сегментом рынка.

Подогнали к заседанию ФРС.

С уважением, Troiza

Инвестиционный проект: http://www.shfx.ru/fund.htm

Фонд-мини: http://www.shfx.ru/fund-mini.htm

Обучение: www.shfx.ru/education.htm

Адрес для подписки на курс обучения и вступления в фонд:  admin@shfx.ru

Школа Форекс www.shfx.ru

Курс обучения - Тактика СК

Фонд