Ни один садовник в здравом уме не ожидает, что посадит деревья и отправится отдыхать. Без значительных усилий даже лучшие сады будут медленно зарастать сорняками или заполнятся жуками и вредителями. Ваш портфель также нуждается в периодической корректировке, чтобы реализовать свой максимальный потенциал. Эти корректировки не должны обременять вас, чтобы быть эффективными, но их надо проводить регулярно. К настоящему моменту вы уже проанализировали вашу текущую ситуацию, цели и устойчивость к риску. Вы
использовали эту информацию для разработки надлежащего плана распределения активов и выбрали фонды для каждого класса активов.
В поисках правильного дома
Ваш следующий шаг в выполнении вашего плана - выбор управляющего. Обратитесь ли вы к финансовому советнику, или будете управлять активами самостоятельно - есть множество хороших, недорогих решений. В нашем случае, два главных варианта - это взаимные фонды без нагрузки и дисконтные брокеры. Еще один возможный вариант - независимая трастовая компания.
Первое очевидное решение - использовать только учреждения с непоколебимой платежеспособностью. Вам не нужен лишний риск допотопных мелких инструментов, от которых можно отбросить коньки. У вас есть множество прекрасных вариантов выбора.
Упрощаем
Если вы только формируете свой инвестиционный план, то можно упростить задачу, просто используя фонды без нагрузки из одного семейства фондов. Простота увеличивает вероятность того, что вы и в самом деле сможете обеспечить сопровождение портфеля. Если вы чем-то напоминаете меня в том, что стремитесь к сложности, то это серьезно увеличивает угрозу не завершить процесс. Использование одного семейства фондов дает вам много преимуществ, таких как единый телефонный номер, консолидированные ежемесячные отчеты
и ежегодная консолидированная налоговая отчетность. Например, фонды Vanguard имеют все инструменты, необходимые для формирования первоклассного, глобально диверсифицированного и недорогого плана распределения активов внутри их семейства фондов. Они даже обеспечат вас информацией о том, как инвестировать в индексные фонды буквально во все экономики мира, торгующиеся на биржах. Поскольку персональные предпочтения инвестора могут варьироваться, трудно представить лучшее места для старта.
В любом варианте вашего решения избегайте фондов с высокой оборачиваемостью, высокими издержками и высоким порогом входа в фонд.
По мере роста вашего благосостояния в какой-то момент вы можете осмелиться выйти за рамки одного единственного семейства фондов. В конце концов, даже у Vanguard есть далеко не любой фонд, который вы можете пожелать. Вы можете прийти к такому решению при суммах от $25’000 до $250’000 или даже выше. Вы можете сделать это столь же просто, используя один из дисконтных брокерских домов, таких как Fidelity, Jack White или Charles Schwab. Дисконтные брокеры открывают доступ к сотням фондов при
преимуществах единого счета. Конечно, вам придется платить за каждую сделку при покупке фондов с низкими издержками, однако у вас будет доступ к целому семейству фондов без платы за транзакцию (NTF funds), которые вы можете использовать по своему усмотрению.
Вы можете избежать любых начальных расходов на покупку фондов, которые вы хотите включить в свой портфель, если переведете их на счет к своему дисконтному брокеру. Процесс перевода может занять несколько недель, но это приведет к значительной экономии денежных средств. Дополнительное преимущество в том, что вы полностью остаетесь в инвестициях во время процесса перевода. К тому же перевод уже имеющихся фондов не приведет к каким-либо неблагоприятным налоговым последствиям, которые могла бы вызвать
продажа и обратная покупка этих активов. Брокерский дом снабдит вас документами для перевода, сделав прохождение этого долгого процесса безболезненным.
Теперь, когда мы нашли безопасный дом для наших активов, пришло время покупать наши фонды.
