Отправляет email-рассылки с помощью сервиса Sendsay

Стратегии выдающихся инвесторов

Рассылка закрыта

При закрытии подписчики были переданы в рассылку "Бизнес без стартового капитала" на которую и рекомендуем вам подписаться.

Вы можете найти рассылки сходной тематики в Каталоге рассылок.

←   Январь 2013   →
 1
 2
 3
 4
 5
 6
 7
 8
 9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
Автор
alexzdrogov

Статистика

188 подписчиков
0 за неделю
←   Все выпуски   →

Стратегии выдающихся инвесторов. Выпуск 14


Как я обгоняю рынок, используя банальную стратегию.

"Если я и видел дальше других, то потому, что стоял на плечах гигантов" - написал своему другу Исаак Ньютон в 1976 году.

Я, к сожалению, не обладаю гениальными способностями и поэтому мне необходимо было встать на плечи гигантов, чтобы вообще что-либо видеть. Среди гигантов прошлого и настоящего в инвестиционной деятельности одна фигура стоит выше всех - это Уоррен Баффет. Объяснять почему, я думаю, никому не нужно. И что самое главное, он щедро делится своей мудростью с желающими. Его идеи и были положены в основу моей портфельной политики. Если объяснить их одной фразой, то это будет звучать: покупайте хорошие компании по хорошей цене. Под хорошими мы понимаем компании, имеющие устойчивое конкурентное преимущество (экономический ров).

История моих инвестиций на фондовом рынке началась в декабре 2008 года. В этот момент на рынке свирепствовала паника, но я считал что дно уже близко и нужно покупать. Я отобрал компании, имеющие экономический ров. В список вошли Сбербанк, МТС, Балтика и Магнит. От приобретения Магнита я в конечном итоге отказался по ряду причин и заменил его на увеличение пакета Балтики (о чем сильно жалел впоследствии, ведь тогда его можно было купить по 456 рублей). А вот средние цены приобретения:

  • Сбер - 22,48
  • МТС - 112,6
  • Балтика - 377,16

 Весь пакет был сформирован в декабре 2008 - январе 2009 годов. В дальнейшем я продолжал докупать бумаги этих компаний при благоприятных ценах. Я до сих пор держу Сбербанк и МТС, а Балтику продал по оферте в прошлом году. Но давайте посчитаем, что бы принесли эти компании инвестору без учета дальнейших покупок (дивидендная доходность дается после вычета налогов).

2009 год.
Балтика: курсовой рост +128,4%; дивидендная доходность +20,53%; итого +148,93%
Сбербанк: курсовой рост +268,95%; дивидендная доходность +6,03%; итого +274,98%
МТС: курсовой рост +96,25%; дивидендная доходность +16,28%; итого +112,53%
Индекс: +121,14%
Как видим в 2009 году Балтика и особенно Сбер серьезно обошли рынок, МТС незначительно отстала. Портфель сильно обогнал индекс.

2010 год.

Балтика: курсовой рост +79,75%; дивидендная доходность +13,7%; итого +93,45%
Сбербанк: курсовой рост +25,61%; дивидендная доходность +0,1%; итого +25,71%
МТС: курсовой рост +17,6%; дивидендная доходность +6,34%; итого +23,94%
Индекс: +23,21%
В 2010 году все три компании обошли индекс.

2011 год.

Балтика: курсовой рост -18,51%; дивидендная доходность +5,0%; итого -13,51%
Сбербанк: курсовой рост -24,3%; дивидендная доходность +0,76%; итого -23,54%
МТС: курсовой рост -29,51%; дивидендная доходность +5,09%; итого -24,42%
Индекс: -16,94%
В 2011 году только Балтика показала результат лучше рынка. Портфель проиграл индексу.

2012 год.

Балтика: курсовой рост +24,5%; дивидендная доходность 0%; итого +24,5%
Сбербанк: курсовой рост +17,85%; дивидендная доходность +2,52%; итого +20,37%
МТС: курсовой рост +34,29%; дивидендная доходность +7,31%; итого +41,6%
Индекс: +5,41%
В 2012 году все компании серьезно обошли индекс.

Если мы посчитаем доходность каждой компании за весь период, то увидим что все они сильно обогнали индекс. Используя покупки в период падения цен можно еще больше увеличивать доходность.

Конечно сейчас моя инвестиционная деятельность не ограничивается этой простой стратегией, но она все равно остается для меня базовой.

Обсудить в ЖЖ.

 
В избранное