| kalagist

Читал недав­но ста­тей­ку М.Де­ля­ги­на про то, что надо срочно спа­сать ре­зер­вы ЦБ вло­жен­ные в дол­го­вые об­ли­га­ции США. А то, де­скать, они ведь их за­мо­ро­зят и тогда всё, - жопа. Потом эту песню под­хва­ти­ли все СМИ, а де­пу­та­ты, судя по пуб­ли­ка­ци­ям, даже по­ста­ви­ли ЦБ уль­ти­ма­тум: «Не вер­нё­те домой бабки, - мы вас на­ци­о­на­ли­зи­ру­ем!» 

Читаю всю эту пургу, и сердце кровью об­ли­ва­ет­ся. Ну почему, ну почему они такие кре­ти­ны!!! Почему их так много! И уж если «при­знан­ные» эко­но­ми­сты, типа Де­ля­ги­на, вообще ничего не по­ни­ма­ют в мак­ро­эко­но­ми­ке, то, что уж го­во­рить о про­стых людях. 

Да­вай­те обо всем по по­ряд­ку. 

Как вы знаете, су­ще­ству­ет несколь­ко раз­но­вид­но­стей зо­ло­то­ва­лют­ных ре­зер­вов Цен­траль­но Банка РФ. Это золото – оно дома лежит. Это по­зи­ция в МВФ, - так ска­зать доля при го­ло­со­ва­нии. Это де­по­зит­ные рас­пис­ки, так на­зы­ва­е­мые СДР, - это так и не со­сто­яв­ши­е­ся ми­ро­вые меж­бан­ков­ские деньги (у нас их совсем мало) и чисто валюта. 

Золото, МВФ и СДР мы не рас­смат­ри­ва­ем. Золото – оно дома на складе. А МВФ и СДР просто мизер, ко­то­рый, к тому же, вложен в других целях. Нас ин­те­ре­су­ет ВАЛЮТА. Этой ВАЛЮТЫ на 01.08.17 у ЦБ 338м­лрд. долл. 

А вы не про­бо­ва­ли за­да­вать вопрос: « А откуда у ЦБ такая ги­гант­ская сумма в валюте?». У Пра­ви­тель­ства в Ре­зер­ве 16 млрд. долл., а у ЦБ аж 338? Что такого вы­да­ю­ще­го­ся делает наш ЦБ, что у него больше денег, чем у страны в 20 раз? 

По­еха­ли……. 

Пред­ставь­те себе про­стую эко­но­ми­че­скую си­ту­а­цию. Страна Россия про­да­ла нефти за рубеж на 1 млрд.долл. Деньги по­сту­пи­ли на счет Пра­ви­тель­ства РФ. Теперь деньги нужно по­тра­тить на нужды страны. Но в стране ходят рубли. Значит, дол­ла­ры нужно кон­вер­ти­ро­вать в рубли. Через бир­же­вой ме­ха­низм деньги по­па­да­ют на счета ЦБ, ЦБ про­во­дит эмис­сию, и на счета Пра­ви­тель­ства падают кон­вер­ти­ро­ван­ные 60 млрд.руб. И дальше деньги уходят в эко­но­ми­ку страны. Всё, деньги в эко­но­ми­ке!!!! Что еще надо? 

Ока­зы­ва­ет­ся не всё. А что делать с мил­ли­ар­дом баксов? Он ведь на счете ЦБ. И вот здесь на­чи­на­ет­ся самое ин­те­рес­ное. Так как 60 млрд. руб. уже в эко­но­ми­ке, то можно счи­тать, что вы­руч­ка за нефть уже по­тра­че­на и мил­ли­ард баксов, ко­то­рый остал­ся на счете ЦБ нужно, по идее, вер­нуть в США. И вот именно в этом месте у про­сто­го че­ло­ве­ка в голове воз­ни­ка­ет ко­гни­тив­ный дис­со­нанс – нераз­ре­ши­мое про­ти­во­ре­чие. Как так?! Нефть про­да­ли, а бабки вер­нуть?! Да ни за что! Да как это! 

А вот так, потому, что это нор­маль­ная эко­но­ми­че­ская си­ту­а­ция. Но людям это как нож в сердце. И вот тогда был при­ду­ман ме­ха­низм дол­го­вых обя­за­тельств США. И этот ме­ха­низм несколь­ко от­ли­ча­ет­ся от при­ня­то­го ме­ха­низ­ма об­ра­ще­ния об­ли­га­ций. 

А теперь пред­ста­вим вот такую жи­тей­скую си­ту­а­цию. Вы при­хо­ди­те в ма­га­зин. Купили про­дук­тов. Ну, скажем на 100руб. Под­хо­ди­те к кассе и даете 1000-руб­ле­вую купюру. У кас­сир­ши не хва­та­ет сдачи, и она встает и уходит в под­соб­ку за недо­ста­ю­щим. В это время Вы в киоске, тут же рядом, видите нужную вещь и тра­ти­те 1000 рублей. Кас­сир­ша при­хо­дит, а вы ей го­во­ри­те, что денег нет, что вы их по­тра­ти­ли. Кас­сир­ша в шоке! 

Вы ска­же­те, что такого не может быть. Как можно по­тра­тить деньги, ко­то­рые тебе уже не при­над­ле­жат? 

Так и в си­ту­а­ции с мил­ли­ар­дом на счете ЦБ. Он уже ЦБ не при­над­ле­жит. По идее он сгорел. Но все-таки это соб­ствен­ность США. Пред­ставь­те что летит в Россию стая птиц-дол­ла­ров – 1 млрд и по пути они пре­вра­ща­ют­ся в 60 млрд.руб – птиц, и летят на нужды в эко­но­ми­ку. Дол­ла­ров уже нет. Они пре­вра­ти­лись в рубли. Так и с мил­ли­ар­дом ЦБ. Его считай нет. Что делать? 

«Сжечь», то есть спи­сать в ноль мы мил­ли­ард не можем. Не мы вы­пус­ка­ли, не нам сжи­гать. Можно вер­нуть на счета ФРС. Но ФРС - это банки США и тогда дол­ла­ры по­па­дут в эко­но­ми­ку США и пошла ин­фля­ция. Как об­ну­лить этот мил­ли­ард? При­ду­ма­ли об­ли­га­ции Каз­на­чей­ства США – тре­дже­рис (со­кро­ви­ще, каз­на­чей­ство – перев. с англ.). 

Мы воз­вра­ща­ем в США этот про­эми­ти­ро­ван­ный руб­ля­ми мил­ли­ард дол­ла­ров в виде займа под об­ли­га­ции Тре­дже­рис. Это, кстати, до­воль­но удоб­ная вещь. Ведь, если все хорошо, об­ли­га­ции можно про­дать и по­лу­чить дол­ла­ры. 

Вер­нем­ся в наш ма­га­зин. Кас­сир­ша воз­му­ще­на, а вы по­жи­ма­е­те пле­ча­ми. Ну, по­тра­тил и по­тра­тил. И какой в это си­ту­а­ции выход? Пра­виль­но – вам эту по­тра­чен­ную на сто­ро­ну сотню рублей за­пи­шут в долг. Вы стали долж­ни­ком. 

Так же и с мил­ли­ар­дом баксов. Как только мил­ли­ард упал в ЦБ на счет и был про­кон­вер­ти­ро­ван, он стал «Зо­ло­то­ва­лют­ным Ре­зер­вом». Это только на­зва­ние кра­си­вое – «Зо­ло­то­ва­лют­ный резерв». Ре­аль­ных ре­зер­вов у ЦБ нет ни цента!!! ЦБ воз­вра­ща­ет деньги США под видом об­ли­га­ций займа. Но если вдруг нам по­на­до­бит­ся валюта (срочно надо станки купить), мы про­да­ем об­ли­га­ции на вто­рич­ном рынке и по­лу­ча­ем валюту, а сумма этой валюты будет за­пи­са­на в долг нашего ЦБ. Как в ма­га­зине. Что в вверху, то и внизу. То есть, продав эти об­ли­га­ции, мы, так ска­зать, уве­до­ми­тель­но-явоч­ным по­ряд­ком за­ни­ма­ем деньги у США. 

Здесь очень важно по­яс­нить, что тре­дже­ря они бывают разные. Есть тре­дже­ря вы­пус­ка­е­мые под про­кон­вер­ти­ро­ван­ные дол­ла­ры, а есть просто вы­пу­щен­ные под ва­лют­ную вы­руч­ку. По всей ви­ди­мо­сти, они раз­ли­ча­ют­ся просто по серии. До­пу­стим ААА – под кон­вер­та­цию, а БББ – под вы­руч­ку. Что значит под Вы­руч­ку? 

По­сту­пил опять за нефть мил­ли­ард. Но в стране рублей пока хва­та­ет. Деньги на счете пра­ви­тель­ства. Но пра­ви­тель­ство может купить тре­дже­рис. А может и не по­ку­пать. 

Каждый банк на пла­не­те имеет кор.счет в Банке Меж­ду­на­род­ных Рас­че­тов. Это самый глав­ный банк пла­не­ты. Це­н­ро­банк цен­тро­бан­ков. Там от­ра­жа­ют­ся все опе­ра­ции цен­тро­бан­ков . И в том числе фик­си­ру­ют­ся сколь­ко и какой валюты кон­вер­ти­ру­ет­ся, сколь­ко ушло в Тре­дже­рис, сколь­ко просто лежит и т.д. Таки об­ра­зом, вид дол­го­вых обя­за­тельств США точно фик­си­ру­ет­ся и под­раз­де­ля­ет­ся. 

Когда-то мы очень ак­тив­но вкла­ды­ва­ли ва­лют­ную вы­руч­ку в об­ли­га­ции США. Это мы на­ду­ва­ли «по­душ­ку без­опас­но­сти». Кудрин ста­рал­ся. Он тогда, по данным пин­до­сов, стал «лучшим». Но наши че­ки­сты во­вре­мя про­чу­ха­ли. И вывели ва­лют­ную вы­руч­ку из тре­дже­рей. Тогда были со­зда­ны наши ре­зерв­ные фонды – Ре­зерв­ный и Бла­го­со­сто­я­ния. Сейчас они объ­еди­не­ны в Ре­зерв­ный. Это ре­аль­ные деньги и они хра­нят­ся на счете Каз­на­чей­ства в ЦБ.Вот это и есть Ре­аль­ный Резерв России. А еще СДР(6млрд.) и золото. Всё!!! 

Все осталь­ные тре­дже­ря на нашем ба­лан­се, а это где-то 109м­лрд.долл. – это ре­аль­но деньги США. Наших денег там нет!!! Эти баксы давно про­эми­ти­ро­ван­ны в рубли и ра­бо­та­ют в эко­но­ми­ке. 

Как только вы где-то чи­та­е­те, или слы­ши­те, что наш ЦБ уве­ли­чил вло­же­ния в дол­го­вые обя­за­тель­ства США, знайте, - это озна­ча­ет, что на эту сумму наш ЦБ на­пе­ча­тал рублей и влил в рос­сий­скую эко­но­ми­ку. 


Си­сте­ма тра­дже­рей очень хитрая. С одной сто­ро­ны за тре­дже­ря аме­ри­ко­сы платят про­цен­ты. Это как бы плата за ис­поль­зо­ва­ние дол­ла­ро­вой си­сте­мы. Вроде вы­год­но. Но здесь очень много «но»…. 

Вроде бы непло­хо по­лу­чать про­цен­ты за чужие деньги. Но, с другой сто­ро­ны, есть боль­шой со­блазн по­лу­чить деньги еще раз и продав про­кон­вер­ти­ро­ван­ные тре­дже­ря, ты на самом деле берёшь в долг. А пин­до­сы очень любят давать в долг. И еще одна очень про­стая хит­рость. Продав нефти на мил­ли­ард, и вложив этот мил­ли­ард в дол­го­вые обя­за­тель­ства США, по­лу­ча­ет­ся, что деньги за нефть воз­вра­ща­ют­ся в США, а нефть по­лу­ча­ет­ся бес­плат­ной. В этом и за­клю­ча­ет­ся хит­рость, что ва­лют­ная вы­руч­ка (некон­вер­ти­ро­ван­ная) воз­вра­ща­ет­ся в США и, таким об­ра­зом, США всё по­лу­ча­ет на­ха­ля­ву. 

В эту ло­вуш­ку це­ли­ком и пол­но­стью по­па­лись арабы со своей нефтью. Как только они пе­ре­ста­ли воз­вра­щать ва­лют­ную вы­руч­ку назад в пин­до­стан, на Ближ­нем Во­сто­ке на­ча­лись про­бле­мы. И жадные до халявы пин­до­сы начали раз­ви­вать слан­це­вые тех­но­ло­гии. 

Сюда же по­па­лись японцы и ки­тай­цы. И только наши в это афере не участ­ву­ют! 

По про­ше­ствии какого-то вре­ме­ни, может через год или через три, или пять, про­кон­вер­ти­ро­ван­ные тре­дже­ря с ба­лан­сов спи­сы­ва­ют­ся, как в ФРС так и в цен­тро­бан­ке-эми­тен­те. А так же в Банке Меж­ду­на­род­ных Рас­че­тов. Иначе бы на нашем ба­лан­се их было бы больше трил­ли­о­на. И всё так чинно, бла­го­род­но… 

Если 109м­лрд.долл в те­дже­рях, а всего ре­зер­вов 338 млрд, то откуда еще 229 млрд.долл.? 
Это наши долги. Долги наших кор­по­ра­ций и немно­го го­су­дар­ства. 

До­пу­стим, берет «Рос­нефть» на Западе в долг 1 млрд. До­пу­стим, во Фран­ции в банке Па­ри­бас. Га­ран­том вы­сту­па­ет наш ЦБ. От­лич­ные усло­вия для Па­ри­бас. Мил­ли­ард падает на счет «Рос­н­пеф­ти». Дальше нужны рубли. Сечин при­хо­дит в ЦБ и пред­ла­га­ет этот мил­ли­ард к обмену. ЦБ про­во­дит эмис­сию 60 млрд. Эти 60 млрд. по­сту­па­ют на счета «Рос­неф­ти» Сечин счаст­лив. А 1 млрд.долл. на счете ЦБ. ЦБ хоть и про­кон­вер­ти­ро­вал мил­ли­ард, но это дол­го­вые деньги и тут пра­ви­ло воз­вра­та не ра­бо­та­ет. Что делает наш ЦБ? 

ЦБ воз­вра­ща­ет деньги в Па­ри­бас. Но на де­по­зит. До­пу­стим взяли под 5%, а по­ло­жи­ли под 2%. 5% это про­бле­ма Сечина, а 2% это за­ра­бо­ток ЦБ. ЦБ на этом за­ра­ба­ты­ва­ет. 

Па­ри­бас по­ни­ма­ет, что мил­ли­ард у него на де­по­зи­те – это и есть его мил­ли­ард. На­деж­нее залога и не бывает. Правда он по­лу­чит за эту про­це­ду­ру не 5%, а только 3% (5-2=3), но это хо­ро­шие деньги, а глав­ное все на­деж­но. 

Вот этот мил­ли­ард дол­ла­ров на счете Па­ри­бас стал «Зо­ло­то­ва­лют­ным Ре­зер­вом». Когда при­хо­дит пора рас­счи­ты­вать­ся и Сечин при­хо­дит с руб­ля­ми (60 млрд плюс 5%) в ЦБ, ЦБ за­би­ра­ет у Сечина рубли и об­ну­ля­ет эмис­сию на 60 млрд руб., спи­сы­ва­ет в ноль. Как пришли, так и ушли. А дальше своим де­по­зи­том плюс 3% гасит долг «Рос­неф­ти». Всё. Все счаст­ли­вы. 

Если у «Рос­неф­ти» что-то слу­чит­ся, ЦБ точно так же по­га­сит долг, а дальше будет раз­би­рать­ся с Се­чи­ным на­пря­мую. 

Срочно вы­дер­нуть деньги с де­по­зи­та иногда бывает слож­но­ва­то, по­это­му  ко­рот­кие долги, в опе­ра­тив­ных целях, могут также иногда вкла­ды­вать­ся и в тре­дже­рис.

По­это­му и в этой части «Зо­ло­то­ва­лют­ных Ре­зер­вов» ЦБ нет ни цента при­над­ле­жа­ще­го стране. Это только кра­си­вое на­зва­ние. 

Вся эта си­ту­а­ция очень сильно нер­ви­ру­ет США. Как можно аре­сто­вать ре­зер­вы ЦБ РФ, если в этих ре­зер­вах нет ни цента, при­над­ле­жа­ще­го ЦБ РФ? Как Па­ри­бас может аре­сто­вать свои же деньги? Да даже если аре­сту­ют, Сечин про­стит им долг «Рос­неф­ти». По­те­ря­ют про­цен­ты, а это за­пад­ные бан­ки­ры очень не любят. Как США может аре­сто­вать тре­дже­ря, за ко­то­рые по факту они никому не должны? А других ре­зер­вов у страны Россия, кроме как в золоте и Ре­зерв­ном фонде, их нет. А деньги ре­зер­ва РФ лежат на счете ЦБ. Всё. 

Что еще так сильно нер­ви­ру­ет США, так это то, что наш ЦБ эми­ти­ру­ет руб­ле­вую массу не только под ва­лют­ную вы­руч­ку, но и тогда, когда в этом нуж­да­ет­ся эко­но­ми­ка. Брет­тон-Вуд мы не ра­ти­фи­ци­ро­ва­ли, ни­ка­кие ямай­ские кон­фе­рен­ции мы не под­пи­сы­ва­ли, по­это­му под­чи­нять­ся всем пра­ви­лам МВФ мы не обя­за­ны. Осо­бен­но после того, что они пе­ча­та­ют деньги вообще без всяких тор­мо­зов. 

Что делать бедным пин­до­сам? И тогда они решили «спа­лить» наши ре­зер­вы, вло­жен­ные в наших долгах. Что они при­ду­ма­ли? Он решили разо­гнать спе­ку­ля­тив­ную ва­лют­ную волну и спро­во­ци­ро­вать ЦБ в борьбе за ста­биль­ность рубля тра­тить и тра­тить Ва­лют­ные ЗВРы. Если ре­зер­вов не станет, долги будет гасить нечем и кам­па­нии долж­ни­ки пойдут с мо­лот­ка. И по­на­ча­лу по­лу­ча­лось. И уже были крики: «Доллар по 100, доллар по 200!», но ЦБ при­ме­нил про­стой и хитрый прием – опе­ра­ции РЕПО. Это кре­ди­то­ва­ние в валюте с фик­си­ро­ван­ным ва­лют­ным курсом под залог век­се­лей. И ажи­о­таж быст­рень­ко сбили. А ведь по пра­ви­лам МВФ ЦБ не может вы­сту­пать кре­ди­то­ром первой ин­стан­ции. Но наши по­сту­пи­ли так, как по­счи­та­ли нужным. 

Курс под­нял­ся в два раза, что очень сильно по­мог­ло эко­но­ми­ке, в плане по­вы­ше­ния кон­ку­рен­то­спо­соб­но­сти нашей про­дук­ции и услуг на ми­ро­вом рынке. Что рус­ско­му хорошо – немцу смерть! В мире идут ва­лют­ные войны. Когда Китай де­валь­ви­ру­ет юань на 1-2%, в мире под­ни­ма­ет­ся волна об­ви­не­ний в ва­лют­ной войне. А наши де­валь­ви­ро­ва­ли на 100%, и тишина….. Кому хо­чет­ся при­зна­вать свою ту­пость? Хотели на­вре­дить России, а в ре­зуль­та­те на­сту­пи­ли на свои соб­ствен­ные яйца. 

Ми­ро­вые фи­нан­сы – это боль­шой покер. И мы сидим за этим столом. Не мы писали пра­ви­ла этой игры, но мы сели играть и при­ня­ли эти пра­ви­ла. Их пра­ви­ла. И мы играем хорошо, очень хорошо. Просто от­лич­но! Нельзя ска­зать, что НАШИ в боль­шом плюсе, но то, что не в минусе – это точно. Мо­лод­цы!!!Путин, его ко­ман­да и наш ЦБ.